Agenci AI napędzają popyt na płatności i rynki oparte na blockchainie
Agenci AI wyłaniają się jako nowa klasa uczestników gospodarki, zwiększając popyt na płatności oparte na blockchainie, weryfikację tożsamości, własność cyfrową oraz rynki działające przez całą dobę. Pantera Capital zwróciła uwagę na tę zmianę podczas dorocznego szczytu, na którym założyciele World, Alchemy, Ondo Finance i innych firm rozmawiali o zbieżności AI i blockchaina.
Jednym z najważniejszych ogłoszeń była runda finansowania Series A spółki Fission o wartości 10 mln dolarów, której przewodziła Pantera. Platforma umożliwia uprawnionym inwestorom sprzedaż wybranych funduszy tokenizowanych i rozliczenie transakcji w USDC w około 90 sekund, ograniczając czas oczekiwania na wykup, który może wynosić nawet około 200 dni. Model oparty na dostępie za zgodą zachowuje kryteria kwalifikacji inwestorów i ograniczenia dotyczące transferów.
Postępowała również adopcja instytucjonalna. ICE zgodziła się prowadzić regulowane rynki trade[XYZ] i objąć strategiczny udział, otwierając drogę do wprowadzenia na rynek amerykański bezterminowych kontraktów futures Hyperliquid. DTCC uruchomiła usługę tokenizacji w Canton Network oraz w prywatnej sieci Besu. Początkowo obejmie ona 34 kwalifikujące się papiery wartościowe o łącznej wartości około 30 bln dolarów; do projektu przystąpiło 20 firm.
Artykuł opisuje również poważny wstrząs związany z bezpieczeństwem: według doniesień w wyniku ataku z 29 października z portfeli Binance przeniesiono około 6,36 mld dolarów za pośrednictwem dziesięciu blockchainów. Binance poinformowała, że zamrożono około 3 mld dolarów, i zobowiązała się pokryć straty użytkowników. Po tej wiadomości Bitcoin spadł poniżej 77 000 dolarów, a BNB stracił około 7%. Osobno amerykańskie spotowe ETF-y bitcoinowe odnotowały 22 października odpływy w wysokości 635 mln dolarów, co sprowadziło październikowe przepływy kapitału na minus.
Dla traderów ta historia łączy krótkoterminowe ryzyka związane z bezpieczeństwem i przepływami funduszy z długoterminowym wzrostem tokenizowanych aktywów, regulowanych rynków kryptowalut oraz infrastruktury blockchain dla agentów AI.
Neutral
Ogólny sygnał rynkowy jest mieszany. Zgłoszony atak na portfel Binance i odpływ środków z ETF-ów to negatywne czynniki w krótkim terminie: poważne incydenty związane z bezpieczeństwem mogą wywoływać awersję do ryzyka, sprzedaż tokenów giełdowych i większą zmienność, co obserwowano już po wcześniejszych atakach na giełdy. Artykuł podaje, że po ataku Bitcoin spadł poniżej 77 000 dolarów, a BNB stracił około 7%. Te zmiany cen, w połączeniu z ujemnymi miesięcznymi przepływami w ETF-ach, sugerują, że inwestorzy mogą nadal zachowywać ostrożność i uważnie śledzić komunikaty giełd, przepływy funduszy oraz płynność.
Artykuł opisuje jednak również wydarzenia, które mogą wspierać sektor w dłuższej perspektywie. Usługa tokenizacji DTCC, umowa ICE dotycząca trade[XYZ] i kontraktów perpetual na Hyperliquid, a także możliwość szybszego wychodzenia z tokenizowanych funduszy dzięki Fission wskazują na rozbudowę instytucjonalnej infrastruktury rynkowej. Skupienie szczytu na agentach AI podkreśla również potencjalny popyt na oparte na blockchainie systemy płatności i identyfikacji. Rozwiązania te mogą poprawić dostępność i użyteczność, ale ich wpływ na ceny tokenów będzie zależał od adopcji, regulacji oraz tego, czy aktywność przełoży się na trwały popyt on-chain.
W rezultacie wiadomości nie wskazują jednoznacznie kierunku rynku kryptowalut: obawy o bezpieczeństwo i odpływy środków pogarszają nastroje, podczas gdy adopcja instytucjonalna i tokenizacja zapewniają długoterminowe wsparcie. W krótkim terminie inwestorzy mogą spodziewać się zmienności, a równowaga ryzyka będzie zależeć od kolejnych informacji o ataku i dalszych przepływów w ETF-ach.