Перспективы инвестиций в ИИ: Рик предпочитает хранение данных, биотехнологии и фабрики чипов NVIDIA
Инвестор Рик считает, что в конечном счёте компании, занимающиеся передовым ИИ, могут заработать больше, предоставляя научные и коммерческие результаты, чем продавая подписки или токены API. По его мнению, поэтому традиционные показатели ARR могут не отражать долгосрочную ценность ИИ, тогда как развитие ИИ для науки способно открыть возможности в разработке лекарств, материалов и энергетике.
Рик предпочитает инвестировать в ИИ в такие направления, как системы хранения данных, чипы, биотехнологии и оборудование для производства полупроводников. Он говорит, что продал большую часть акций NVIDIA, ссылаясь на конкуренцию в разработке чипов, и отдаёт предпочтение компаниям, обладающим производственными мощностями, проходящим длительную квалификацию у клиентов и имеющим другие барьеры, преодоление которых требует времени. Он по-прежнему оптимистично оценивает поставщиков памяти и видит потенциальную ценность в законтрактованных энергетических мощностях компаний neocloud. Кроме того, он предупреждает, что масштабные расходы на ИИ-инфраструктуру могут удерживать долгосрочные процентные ставки на высоком уровне, оказывая давление на недвижимость и развивающиеся рынки.
Что касается криптовалют, Рик в долгосрочной перспективе оптимистично смотрит на экономику агентов, использующую платежи на базе криптовалют, но говорит, что продал большую часть своих биткоинов (BTC). Он указывает на неопределённость в вопросе о том, может ли ИИ ускорить прогресс в математике, криптографии и квантовых вычислениях, что потенциально усилит опасения по поводу будущей безопасности. Он не утверждает, что биткоин вот-вот взломают. Его комментарии отражают мнение инвестора и не являются свидетельством существующей криптографической уязвимости.
Bearish
Сигнал, относящийся непосредственно к крипторынку, в ближайшей перспективе осторожный: Рик говорит, что продал большую часть своих BTC, поскольку считает, что ИИ может ускорить исследования в математике, криптографии и квантовых вычислениях. Даже без доказанной уязвимости растущие опасения за будущую безопасность могут побудить инвесторов, избегающих риска, сократить свои позиции. Поскольку Bitcoin отличается высокой ликвидностью и сильно зависит от настроений рынка, такие опасения могут усилить волатильность, если распространятся, особенно на фоне более масштабного рыночного спада.
Это напоминает прошлые эпизоды, когда опасения по поводу безопасности, крахи криптобирж или регуляторные угрозы вызывали резкие падения до того, как базовые риски успевали всесторонне оценить. Это интервью не доказывает, что криптография Bitcoin взломана, и не содержит новых технических выводов или непосредственного катализатора. Трейдерам следует отличать спекулятивные опасения на длительном горизонте от подтверждённых изменений в сфере безопасности, а также следить за динамикой цены BTC, ликвидностью, позиционированием на рынке деривативов и сообщениями о заслуживающих доверия исследованиях.
В долгосрочной перспективе Рик по-прежнему оптимистично оценивает потенциальную роль криптовалют в торговле между автономными агентами и машинами и предполагает, что Ethereum может выиграть от этого. Такой прогноз может способствовать распространению криптовалют, если автономным агентам потребуются программируемые расчёты и механизмы владения. Однако в ближайшей перспективе основной посыл — сокращение позиций в BTC, тогда как криптографическая угроза, связанная с ИИ, остаётся неопределённой и, возможно, отдалённой. Поэтому медвежья оценка отражает заявленную позицию и риск, связанный с настроениями рынка, а не подтверждение скорого сбоя протокола.