اختراق منصة بينانس يشعل موجة بيع للبيتكوين مع تزايد المخاطر المرتبطة بالاحتياطي الفيدرالي
كان اختراق منصة Binance، الذي سرق خلاله المهاجمون نحو 6.3 مليارات دولار عبر 10 شبكات بلوك تشين في حوالي 20 دقيقة، أكبر صدمة للأسواق خلال الأسبوع. وعزا مكتب التحقيقات الفيدرالي الهجوم إلى مجموعة TraderTraitor الكورية الشمالية. وقالت Binance إنها ستعوض خسائر المستخدمين، وأفادت بأن 95% منها عُوّضت بحلول يوم الأحد، وبدأت في إعادة فتح عمليات السحب. وجمّدت Tether وCircle وجهات أخرى نحو 3 مليارات دولار من الأموال المسروقة.
انخفض سعر البيتكوين بنسبة 3.4% خلال الأسبوع، ووصل لفترة وجيزة إلى 76,141 دولارا، بينما سجلت صناديق البيتكوين الفورية المتداولة في الولايات المتحدة صافي تدفقات خارجة أسبوعية بقيمة 202.4 مليون دولار. وشهدت صناديق الإيثيريوم تدفقات خارجة بقيمة 432 مليون دولار، لتكون هذه خامس أسبوع متتالٍ من السحوبات. وزاد اختراق Binance المخاوف بشأن أمن منصات التداول وسيولة السوق.
أبقى الاحتياطي الفيدرالي أسعار الفائدة عند 3.75%–4.00%، لكن انقسام التصويت واستمرار التضخم رفعا توقعات السوق بشأن زيادة أسعار الفائدة في ديسمبر. وأنهى البيتكوين شهر أكتوبر منخفضا بنحو 7%، مسجلا ثاني شهر أكتوبر متتالٍ من الخسائر. وفي الوقت نفسه، أظهرت نتائج Robinhood وCoinbase تراجعا في نشاط تداول العملات المشفرة واعتمادا متزايدا على إيرادات أسواق التنبؤ. وبشكل منفصل، حدد تحليل الرسوم البيانية لمنصة Hyperliquid مستوى 76.23 دولارا بوصفه دعما رئيسيا، و97.22 دولارا بوصفه مقاومة.
Bearish
نبرة السوق على المدى القريب هابطة. فقد أثار الاختراق المبلّغ عنه لمنصة باينانس، بقيمة 6.3 مليارات دولار، مخاوف بشأن أمن منصات التداول ومخاطر الطرف المقابل، في حين تراجع سعر بيتكوين إلى 76,141 دولارًا وأشارت التدفقات الخارجة من صناديق ETF للعملات المشفرة إلى ضعف طلب المستثمرين. كما تضغط توقعات احتمال رفع أسعار الفائدة في ديسمبر على الأصول عالية المخاطر، إذ تزيد التكلفة المحتملة للاحتفاظ بالاستثمارات المتقلبة. ويُعد حجم السرقة المبلّغ عنها استثنائيًا، رغم أن تعهّد باينانس بتغطية الخسائر وتجميد نحو 3 مليارات دولار ساهما في الحد من الأضرار الفورية.
على المدى القصير، قد يظل المتداولون حذرين، ويراقبون عمليات السحب من منصات التداول والسيولة، ويتفاعلون بقوة مع تحديثات الأمن أو أي تراجعات إضافية في الأسعار. ويُعد مستوى 76,540 دولارًا الوارد في تقييم غالاكسي للسوق ومستوى الدعم 76.23 دولارًا لدى هايبرليكود من العتبات المهمة في المقال، لكنهما يتعلقان بأصلين مختلفين ولا ينبغي الخلط بينهما. وقد يؤدي الاختراق المستمر لمستويات الدعم الرئيسية إلى مزيد من البيع والتصفية؛ أما التعافي، إلى جانب استئناف عمليات السحب وتقديم إثبات موثوق للاحتياطيات، فقد يخفف الضغط.
أظهرت إخفاقات منصات التداول واختراقاتها السابقة، بما فيها انهيار FTX وسرقة Bybit المذكوران في المقال، أن صدمات الثقة قد تؤدي إلى عمليات بيع وسحب مفاجئة. وعلى المدى الطويل، يتوقف التأثير على قدرة باينانس على إثبات وجود ضوابط أمنية أقوى واحتياطيات شفافة، وعلى عودة الطلب الأوسع. لا تحدد حادثة واحدة بالضرورة الاتجاه الطويل الأجل للسوق، لكن تكرار الحوادث قد يسرّع التحول إلى الحفظ الذاتي وتشديد الرقابة. كما أن استمرار التدفقات الخارجة من صناديق ETF وتوقعات تشديد السياسة النقدية سيزيدان مخاطر الهبوط.