Взлом Binance спровоцировал распродажу акций криптокомпаний
В пятницу акции компаний, связанных с криптовалютами, резко упали после того, как Binance сообщила о взломе на 6,3 млрд долларов, который в опубликованном материале назван крупнейшей кражей криптовалют за всю историю. Акции Coinbase подешевели более чем на 13%, Circle — более чем на 9%, а Strategy — примерно на 8%. Акции IREN, компании по добыче биткоина и управлению центрами обработки данных, упали более чем на 10%, а Figure Technology Solutions — примерно на 9%.
Распродажа последовала за опубликованными в четверг слабыми данными о выручке Coinbase и Strategy. Coinbase сообщила о чистой прибыли в размере 719 млн долларов, в том числе примерно 715 млн долларов прибыли от инвестиций в криптовалюты, однако чистая выручка сократилась на 34% в годовом выражении, до 1,16 млрд долларов. Strategy отчиталась о чистой прибыли в 19,53 млрд долларов, которая в основном отражала рост стоимости её биткоин-активов, принесший 20,91 млрд долларов; выручка снизилась на 3%, до 125,4 млн долларов.
Взлом Binance усилил опасения по поводу безопасности на фоне уже существовавшего давления на акции, связанные с криптовалютами. Резкие колебания стоимости акций свидетельствуют о росте неприятия риска среди инвесторов, однако в статье не приводятся доказательства сопоставимого снижения цен на криптовалюты.
Bearish
Непосредственный рыночный сигнал для акций, связанных с криптовалютами, является негативным. Сообщения о взломе Binance на 6,3 млрд долларов вызывают опасения по поводу безопасности криптобирж и могут подорвать доверие к криптоплатформам. Широкое падение акций Coinbase, Circle, Strategy, IREN и Figure говорит о том, что инвесторы сокращали вложения во всём секторе, а не реагировали только на одну компанию. Coinbase и Strategy также сообщали о снижении выручки, что усилило давление на эти компании.
В краткосрочной перспективе трейдеры могут закладывать в цены более высокие риски безопасности и контрагентов, следить за дальнейшими новостями о похищенных активах и сокращать позиции в акциях, связанных с биржами и чувствительных к криптовалютам. Это событие также может усилить волатильность цифровых активов, если приведёт к оттоку средств, снижению торговой активности или более широкому уходу от риска. Однако в статье говорится о движении цен акций, а не о подтверждённом падении цен токенов на всём рынке, поэтому не следует считать, что эффект обязательно распространится на спотовый рынок криптовалют.
Долгосрочные последствия зависят от того, сможет ли Binance вернуть активы и доказать, что последствия взлома удалось сдержать. Если инцидент окажется локализованным, его влияние после первоначальных распродаж может быть ограниченным: в прошлом после потрясений, связанных с безопасностью бирж, цены часто стабилизировались, когда прояснялись масштабы потерь и операционные последствия. Если обнаружатся убытки, перебои в работе или новые уязвимости, доверие может оставаться ослабленным дольше, а трейдеры могут отдавать предпочтение платформам с более надёжной защитой и большей прозрачностью. Данные об отчётности также показывают, что заявленная прибыль Coinbase и Strategy в значительной степени была обеспечена доходами от инвестиций, тогда как выручка снизилась. Поэтому эти акции остаются чувствительными к ценам криптовалют и операционным условиям.