Dagangan opsyen GTH mencecah lebih 180,000 kontrak pada minggu pertama
Dagangan opsyen Global Trading Hours (GTH) mencatat lebih 180,000 kontrak pada minggu pertamanya, dari 19 hingga 23 Oktober 2026. Hampir 93% aktiviti berlaku dalam sesi pagi, dari 7:30 hingga 9:25 pagi ET, manakala Cboe Options Exchange (C1) menguasai 63% daripada volum itu dan 91% sesi Curb pada sebelah petang.
Dagangan meningkat sepanjang minggu dan mencapai lebih 82,000 kontrak pada hari Jumaat. Opsyen ETF mendahului aktiviti: SPY, QQQ dan IWM merangkumi kira-kira 79% daripada jumlah kontrak. SPY sahaja mencatat dagangan sedikit melebihi 77,000 kontrak. Dalam kalangan saham individu, NVDA dan TSLA paling aktif. Jumlah premium opsyen melebihi AS$66 juta.
Petunjuk awal kecairan bagi SPY bertambah baik: purata spread bida-tawar mengecil daripada 8 sen pada hari pertama kepada 4 sen menjelang hari Rabu, sementara saiz yang dipaparkan meningkat. Cboe menjangkakan aktiviti akan meluas apabila lebih banyak broker menyediakan akses, khususnya untuk opsyen saham individu. Pelancaran ini memberi pedagang lebih banyak peluang untuk melaraskan posisi di luar waktu pasaran biasa, walaupun penyertaan dan kecairan masih dalam perkembangan.
Neutral
Ini ialah perkembangan struktur pasaran bagi opsyen saham dan ETF tersenarai, bukannya pemangkin langsung kepada harga mata wang kripto. Jumlah dagangan pada minggu pertama, bahagian pasaran Cboe dan spread SPY yang semakin baik menunjukkan permintaan awal serta pembentukan kecairan, tetapi artikel itu tidak melaporkan perubahan dalam dagangan kripto, peraturan atau selera risiko pasaran secara keseluruhan. Oleh itu, sebarang kesan terhadap kripto berkemungkinan tidak langsung dan terhad.
Dalam jangka pendek, waktu dagangan opsyen yang dilanjutkan boleh membantu pedagang bertindak balas terhadap pengumuman pendapatan dan data makroekonomi di luar waktu dagangan biasa. Seperti peluasan waktu dagangan yang lain, aktiviti awal mungkin tertumpu pada produk yang sangat cair, sementara penyertaan dan kedalaman pasaran yang dipaparkan meningkat secara beransur-ansur. Bagi pedagang kripto, akses yang lebih luas kepada pasaran tradisional mungkin sedikit mempengaruhi kedudukan merentas kelas aset atau turun naik sekitar berita utama, tetapi tiada bukti di sini tentang isyarat arah serta-merta bagi Bitcoin atau aset digital lain.
Dalam jangka panjang, akses melalui lebih banyak broker dan kecairan yang lebih mendalam boleh menjadikan opsyen tersenarai lebih berguna untuk lindung nilai dan penemuan harga merentas pasaran tradisional. Hal ini mungkin mempengaruhi cara sesetengah pelabur mengagihkan risiko antara kelas aset, tetapi sebarang kesan terhadap pasaran kripto bergantung pada faktor yang lebih luas seperti kadar faedah, pergerakan dolar, aliran institusi dan berita khusus kripto. Berdasarkan bukti yang diberikan, penilaian yang wajar ialah neutral.