Артур Хейс: HYPE може досягти $150 до серпня, коли Hyperliquid захоплює обсяги деривативів
Співзасновник BitMEX Артур Хейз прогнозує, що нативний токен Hyperliquid HYPE може досягти приблизно 150 USD до серпня, якщо DEX продовжить забирати обсяги деривативів із централізованих майданчиків і розширить perpetual‑ринок, пов’язаний із макроактивами. Сценарій Хейза припускає, що 30‑денний річний run‑rate доходів Hyperliquid зросте з 843 млн USD у березні до 1,40 млрд USD у серпні — за його оцінкою, для цього платформі потрібно додатково отримати близько 3,96% ринкової частки обсягів деривативів (у березні вона нібито мала ~6%). Hyperliquid виділяє ~97% доходів на buyback‑и HYPE на відкритому ринку — механізм, що зменшує обіг монет і може посилити цінові рухи зі зростанням торгових обсягів. Нещодавні геополітичні напруження (США–Іран) допомогли вивести токенізовану нафту (CL‑USDC) на топ‑пару платформи з приблизно 1,29 млрд USD за 24 години, перевершивши ETH‑USDC і підвищивши доходи протоколу. Хейз також виокремлює HIP‑3 — permissionless‑механізм лістингу ринків Hyperliquid, прив'язаний до стейкінгу HYPE, який зараз дає близько 10% доходів і може суттєво підвищити доходи, якщо додати більше макроактивів (нафта, золото, срібло, провідні індекси США). Технічно HYPE демонструє патерн cup‑and‑handle із шийкою близько 35,5 USD; вирішальний пробій може спрямувати до ~50 USD у короткостроковій перспективі, тоді як п’ятикратне підняття до ~150 USD залежить від більших доходів і нарощування ринкової частки, описаних вище. У звітах зазначаються минулі ведмежі розблокування токенів і те, що оптимістичні прогнози Хейза іноді не справджувалися. Це аналіз, а не інвестиційна порада.
Bullish
Новина в цілому бічна‑позитивна для HYPE, оскільки пов’язує чіткий механічний шлях підтримки ціни із вищими торговельними обсягами: велика частка доходів Hyperliquid, спрямована на викупи на відкритому ринку (≈97%), означає, що зростання обсягів деривативів безпосередньо зменшує обігувану пропозицію і може примножувати зростання ціни. Короткострокові бичачі тригери включають масивний трейдинг у макропарах (токенізована нафта), викликаний геополітичними подіями, та технічну форму cup‑and‑handle з «шеєю» близько $35,5 — пробій до ≈$50 є правдоподібним короткостроковим результатом. Довгостроковий ріст до ≈$150, як описує Хейс, залежить від значно вищих доходів і частки ринку (додавання ≈3,96% більше обсягу деривативів і нових макроринків через HIP‑3). Ризики пом’якшують бичачий аргумент: минулі розблокування токенів, концентрація залежності доходів на кількох ринках з високим обсягом та те, що деякі попередні прогнози Хейса не справдилися. Трейдерам слід зважити потенційні швидкі рухи при сплесках обсягів і ефект підсилення від викупів проти подій розведення, змін ліквідності та ризику виконання. Рекомендуються розмір позицій, управління стопами поблизу зазначених рівнів підтримки (~$32,28 і $28,98) та моніторинг метрик обсягу/доходів біржі.