L’accordo di leasing del data center AI di Hut 8 potenzia i calcoli di Nvidia e punta al passaggio a un miner di bitcoin guidato dall’IA

| coindesk.com
Le azioni di Hut 8 sono balzate fino al 14% dopo che la società ha firmato un contratto di locazione di 15 anni per data center di IA del valore di 9,8 miliardi di dollari presso il campus Beacon Point, in Texas. L’accordo rende pienamente commerciale la capacità elettrica di 1 GW del sito e aggiunge 352 MW di calcolo di IA basato su Nvidia, utilizzando un inquilino “di livello investment grade” con lo stesso modello della prima fase. Con il lease per il data center di IA che copre la seconda fase, l’impegno totale del tenant a Beacon Point arriva a 704 MW. Nel corso del periodo iniziale del contratto, il valore base dell’accordo è riportato a 19,6 miliardi di dollari. L’aggiornamento è arrivato anche mentre i titoli legati all’infrastruttura per l’IA si raffreddavano: gli investitori temono un eccesso di offerta nei data center e una maggiore efficienza dei modelli grazie all’IA open source della Cina. Nonostante questo contesto, l’accordo di Hut 8 per il data center di IA ha migliorato la visibilità della domanda di calcolo per l’IA e ha rafforzato la tesi secondo cui i miner di bitcoin stanno riorientandosi verso l’infrastruttura di IA. I trader hanno inoltre visto un primo slancio positivo su computing ad alte prestazioni e azioni legate all’infrastruttura bitcoin (ad esempio IREN, CIFR, WULF) e sul CoinShares Bitcoin Miners ETF (WGMI).
Bullish
Positiva per l’esposizione a BTC perché l’affitto del data center di IA di Hut 8 rafforza la narrativa del “passaggio dei miner all’infrastruttura AI”. Una base di domanda di calcolo AI a lungo termine, di livello investment grade e contrattualizzata può migliorare il sentiment verso la stabilità degli utili di lungo periodo dei miner di bitcoin, il che spesso si traduce in una maggiore propensione al rischio per le operazioni legate a BTC. Nel breve periodo, i trader hanno reagito positivamente alla dimensione dell’accordo e ai megawatt contrattualizzati, sostenendo il momentum sui veicoli collegati ai miner di bitcoin. Nel lungo periodo, una maggiore chiarezza sulla visibilità dei flussi di cassa del data center AI potrebbe ridurre le preoccupazioni del mercato sulla volatilità legata alla sola attività di mining, anche se il più ampio ciclo dell’infrastruttura AI (eccesso di offerta e guadagni di efficienza) resta un potenziale fattore di scostamento.