Potencjalna umowa Marvell z Lumentumem stawia na optykę dla AI

Według doniesień Marvell prowadzi zaawansowane rozmowy w sprawie przejęcia producenta komponentów optycznych Lumentum. Wartość transakcji może wynieść od 90 do 100 mld dolarów. Umowa może zostać ogłoszona już na początku listopada, jednak rozmowy nie zostały jeszcze potwierdzone, a transakcja może się opóźnić lub nie dojść do skutku. Potencjalne przejęcie Lumentum przez Marvell połączyłoby lasery i moce produkcyjne Lumentum w zakresie fosforku indu z działalnością Marvell w obszarze optycznych procesorów DSP i układów scalonych projektowanych na zamówienie. Dzięki temu obie firmy mogłyby lepiej odpowiadać na rosnący popyt na szybkie połączenia optyczne w centrach danych AI, w miarę jak łącza miedziane zbliżają się do swoich praktycznych ograniczeń. Lumentum poinformowało, że część mocy produkcyjnych jest zarezerwowana do początku 2029 roku, a popyt na niektóre kluczowe produkty może przewyższyć podaż. Po pojawieniu się doniesień kursy akcji początkowo mocno się wahały; później akcje Marvell spadły o ponad 8%, a Lumentum wzrosły o około 9%. Zyskała również spółka Coherent. Inwestorzy ważą korzyści strategiczne z prawdopodobnie wysoką ceną, możliwym rozwodnieniem udziałów i wzrostem zadłużenia, a także presją na marże Marvell. Niektórzy klienci mogą przenieść zamówienia do Coherent, aby zachować wybór dostawców. Informacja dotyczy półprzewodników i infrastruktury AI, a nie bezpośrednio kryptowalut, więc jej wpływ na rynek kryptowalut będzie prawdopodobnie pośredni i ograniczony.