מארוול מעלה את תחזית ההכנסות מ-AI עם הרחבת העסקה עם גוגל

Marvell העלתה את תחזית ההכנסות שלה לשנת הכספים 2028 לכ-20 מיליארד דולר, לעומת יעדים קודמים של 18 מיליארד ו-16.5 מיליארד דולר, על רקע התחזקות הביקוש לשבבי AI ולתשתיות מרכזי נתונים. החברה צופה הכנסות של כ-12 מיליארד דולר בשנת הכספים 2027, צמיחה שנתית של כ-45%, ואומרת שההכנסות ממרכזי נתונים עשויות לעלות ביותר מ-60% באותה שנה. ברבעון האחרון שעליו דיווחה הסתכמו המכירות למרכזי נתונים ב-2.17 מיליארד דולר, עלייה של 46% לעומת השנה הקודמת וכ-79% מסך ההכנסות. ההסכם המורחב עם Google עשוי להניב מכירות מצטברות של עד 120 מיליארד דולר עד שנת הכספים 2033, אם יעדי הביצועים יושגו. Google קיבלה גם כתבי אופציה לרכישת כמעט 59 מיליון מניות של Marvell במחיר של 206.58 דולר למניה. כעת Marvell צופה שההכנסות מסיליקון בהתאמה אישית יגיעו ל-12 מיליארד דולר עד שנת הכספים 2029, לעומת יעד קודם של 10 מיליארד דולר. החברה אומרת שמוצרי קישוריות, ובהם מעבדי אותות אופטיים 1.6T ואופטיקה להרחבה אופקית (scale-up), יניעו חלק ניכר מהצמיחה בשנת הכספים 2028. תוכניות השבבים המותאמים שלה משרתות גם את Amazon, Alphabet, Microsoft ו-Meta; תרומה רחבה יותר מצד Google עשויה להפוך למשמעותית יותר החל משנת הכספים 2029. Marvell מעריכה ששוק ה-AI עשוי להגיע ל-400 מיליארד דולר עד 2030. התחזית משקפת השקעה במאיצים מותאמים אישית לעומסי עבודה של AI, ובפרט להסקה (inference), ועשויה לחזק את מעמדן של Marvell ו-Broadcom לצד Nvidia. עבור סוחרי קריפטו, החדשות הן איתות עקיף להמשך הביקוש לתשתיות AI, ולא זרז ישיר למטבע קריפטוגרפי כלשהו. Marvell עדיין חשופה להוצאות על מרכזי נתונים ולמספר קטן של ספקיות ענן ענקיות (hyperscalers), בעוד שהמכירות הצפויות ל-Google תלויות בעמידה ביעדים עתידיים.