Збільшення частки Nvidia в індексі S&P 500 підвищує ризик концентрації ринку

Зростання впливу Nvidia робить індекс S&P 500 вразливішим до змін настроїв щодо ШІ. З 30 березня 2026 року індекс зріс на 23%; на десять акцій припало близько 70% цього зростання, а внесок самої Nvidia становив 13%. У вересні частка Nvidia в S&P 500 дорівнювала приблизно 8% — це найбільша частка однієї компанії за понад 50 років. На початку жовтня її ринкову капіталізацію оцінювали в 5,8–6 трлн доларів. За попередніми оцінками, вартість компанії становила близько 5,3 трлн доларів, а її внесок у недавнє зростання індексу — 17–22%. Nvidia повідомила про дохід у розмірі 96,2 млрд доларів за другий квартал 2027 фінансового року на тлі попиту на ШІ та центри обробки даних і спрогнозувала зростання доходу приблизно на 70% у 2028 фінансовому році. Частка компанії в Nasdaq-100 сягнула 13,6%, тоді як на виробників напівпровідників припадає приблизно 17–19,7% S&P 500. Для трейдерів результати Nvidia та сигнали щодо попиту на ШІ можуть посилити волатильність акцій: сильні результати здатні підтримати індекси, зважені за ринковою капіталізацією, тоді як розчарування може виявити ризик концентрації та збільшити розрив із рівнозваженими індексами. Прямого каталізатора для криптовалют немає, але різка зміна загальної схильності до ризику може позначитися й на крипторинках.