Amerikaans ministerie van Financiën legt sancties op aan aan Iran gelinkte crypto-exchanges, verwijst naar $94 miljard aan IRGC-transacties
Het Office of Foreign Assets Control (OFAC) van het Amerikaanse ministerie van Financiën heeft op 30 januari de sancties tegen Iran uitgebreid om voor het eerst cryptovalutabeurzen op te nemen. Het richtte zich op twee in het Verenigd Koninkrijk geregistreerde platforms — Zedcex Exchange Ltd. en Zedxion Exchange Ltd. — die naar verluidt verbonden zijn met zakenman Babak Morteza Zanjani. Ambtenaren van het ministerie van Financiën zeggen dat Zedcex sinds 2022 meer dan $94 miljard aan transacties heeft verwerkt en gelden heeft doorgevoerd naar entiteiten en walletadressen die zijn verbonden met de Islamitische Revolutionaire Garde (IRGC). OFAC heeft ook Iran's minister van Binnenlandse Zaken Eskandar Momeni Kalagari en andere personen en organisaties aangewezen die ervan worden beschuldigd protesten te onderdrukken en sancties te omzeilen. De actie maakt deel uit van een bredere Amerikaanse handhavingsgolf die eerdere inbeslagnames door het ministerie van Justitie van activa die verband houden met illegale cryptodiensten omvat, en een grotere campagne in 2025 die honderden entiteiten aanwijst. Sancties blokkeren eigendommen onder Amerikaanse jurisdictie, creëren een hoog nalevingsrisico voor financiële instellingen en exchanges, en duiden op verdere handhaving tegen netwerken die digitale activa gebruiken om sancties te omzeilen. Handelaars moeten rekening houden met een verhoogd regelgevingsrisico voor exchanges en diensten die aan Iran gelinkt zijn, mogelijke delistings of bevroren stromen, en hogere nalevingscontrole die de liquiditeit kan verminderen en het tegenpartijrisico kan vergroten voor tokens die via getroffen platforms worden geleid.
Bearish
Deze maatregel is waarschijnlijk bearish voor activa en diensten die direct verbonden zijn aan de aangewezen beurzen en voor tokens die voor hun liquiditeit afhankelijk waren van die platforms. De eerste ooit door OFAC aangewezen crypto-exchanges die zijn gelinkt aan Iran verhoogt het regelgevings- en compliance-risico bij on- en off-ramps, waardoor de kans op delistings, bevroren fondsen en geblokkeerde transacties toeneemt. Op korte termijn is volatiliteit en verkoopdruk te verwachten op getroffen tokens en op tegenpartijen die zaken doen met de gemarkeerde platforms, aangezien marktdeelnemers hun blootstelling aan sanctierisico verminderen. Middellangetermijneffecten zijn onder meer verminderde liquiditeit voor routes die deze diensten eerder gebruikten, hogere compliance-kosten voor exchanges en custodians, en strengere KYC/AML-controles die stromen naar privacygerichte of Iran-verbonden markten kunnen vertragen. Op de lange termijn signaleert de actie strengere handhaving tegen sanctieontduiking via digitale activa; exchanges en handelaren zullen waarschijnlijk tegenpartijen vermijden die als risicovol worden gezien, waardoor volume naar grotere, gereguleerde venues verschuift. Over het geheel genomen zal de prijsdruk geconcentreerd zijn op activa met aanzienlijke blootstelling aan de aangewezen platforms of aan Iran-gerelateerde stromen, terwijl bredere markteffecten afhangen van besmetting naar belangrijke venues en handelsparen.