SK Hynix 2027 жылы DRAM сұранысы 20%-дан астам өседі деп күтеді
SK Hynix 2027 жылы DRAM биттеріне сұраныс шамамен 20–25% өседі деп болжайды, ал NAND-қа сұраныс екі таңбалы өсімнің жоғарғы шегінде артады деп күтілуде. Бас директор Квак Но Джонның айтуынша, AI деректер орталықтары сұранысты өндірушілер қуаттылықты арттыра алатын қарқыннан жылдамырақ өсіріп жатқандықтан, жад жеткізілімі 2030 жылдан кейін де тапшы болуы мүмкін.
Жабдықтарды жеткізудің ұзақ мерзімі мен алдын ала сатылып қойған өнім жеткізілімнің қаншалықты жылдам әрекет ете алатынын шектейді. Мәліметтерге қарағанда, 2027 жылға жоспарланған DRAM және NAND өндірісінің шамамен 70–80%-ы ұзақ мерзімді келісімдермен қамтылған, ал өткізу қабілеті жоғары жадтың (HBM) өндірісі түгелге жуық алдын ала міндеттелген. 2027 жылы HBM саладағы DRAM пластиналарын өндіру қуатының шамамен 20%-ын алып отырған қазіргі үлестен өсіп, 30%-ға жуығын пайдалануы мүмкін. Бұл кәдімгі DRAM үшін қолжетімді қуатты азайтады.
Мұндай болжам SK Hynix пен Micron сияқты жад өндірушілерінің баға белгілеу мүмкіндігін нығайтып, кірістерінің болжамдылығын арттыруы мүмкін, бірақ бұлттық қызмет провайдерлері мен ДК өндірушілерінің шығындарын да өсіруі ықтимал. Криптовалюта трейдерлері үшін бұл жаңалық ешбір токенге тікелей катализатор емес; ықпалы AI секторына салынатын инвестициялар, чип құны және жалпы тәуекелге деген нарықтық көңіл күй арқылы жанама түрде көрінуі мүмкін. Өндіріс қуатын кеңейту және HBM-ге арналған пластиналарды бөлу — бақылауға тиіс негізгі факторлар.
Neutral
Бұл, ең алдымен, жартылай өткізгіштерге сұраныс пен ұсыныс туралы мәселе, криптовалюта нарығына тікелей әсер ететін катализатор емес. Мұнда криптовалюталарды реттеудегі, токендердің іргелі сипаттамаларындағы немесе блокчейн белсенділігіндегі өзгеріс туралы айтылмайды, сондықтан криптовалюта бағаларына тікелей әрі жедел әсері шектеулі болуы ықтимал. Трейдерлер бұл жаңалықты технология саласы мен тәуекелге деген көңіл күйдің кеңірек көрсеткіші ретінде қадағалауы мүмкін, әсіресе AI инфрақұрылымына салынатын инвестициялар мен чиптердің қолжетімділігі технологияға қатысты активтерге деген сұранысқа ықпал ете алатындықтан.
Қысқа мерзімде жад микросхемалары ұсынысының шектеулі екені туралы хабарлар AI жабдығының құны өседі деген күтуді күшейтуі мүмкін. Егер инвесторлар пайда маржасының қысқаруынан немесе деректер орталықтарын кеңейту мерзімінің кешігуінен қауіптенсе, бұл кейбір өсім акцияларына қатысты көңіл күйге қысым жасауы мүмкін. Цифрлық активтер жалпы тәуекел нарықтарымен қатар қозғалған кезеңдерде криптовалютаға да жанама әсер етуі ықтимал. Керісінше, AI саласына инвестицияның жалғасуы технология мен соған байланысты тәуекелді активтерге деген оптимизмді қолдауы мүмкін. Бір-біріне қарама-қайшы осы ықпал арналары криптовалютаға әсердің нақты бағытын анықтауды қиындатады.
Ұзақ мерзімде SK Hynix компаниясының DRAM сұранысы шамамен 25% өседі деген болжамы және пластина өндірісі қуатындағы HBM үлесінің артуы жад үшін бәсекенің жалғасатынын, сондай-ақ бұлттық қызметтер мен жабдық өндіруші компаниялардың шығындары өсуі мүмкін екенін көрсетеді. Жартылай өткізгіштердің бұрынғы нарықтық циклдерінде де осыған ұқсас жағдай байқалған: ұсыныстың шектеулі болуы мен бағалардың жоғары болуы чип өндірушілеріне пайда әкелуі мүмкін, ал тізбектің кейінгі сатыларындағы компаниялар шығын қысымына тап болады; нарыққа әсері инвестиция мен сұраныстың күшті қалуына немесе әлсіреуіне байланысты. Сондықтан криптовалюта трейдерлері мұны жеке сатып алу не сату сигналы емес, жалпы жағдайдың бір бөлігі ретінде қарастырып, AI-ға бағытталған күрделі шығындарды, жартылай өткізгіш бағаларын, жалпы тәуекелге деген тәбетті және криптовалютаға тән көрсеткіштерді бақылағаны жөн.