Bumaba ang posibilidad ng tigil-putukan ng US-Iran habang naipaplano nang mas huli ang mga pag-uusap para sa kapayapaan
Nanganganib na maipit ang usapan ng US–Iran sa isang "walang kasunduan–walang digmaan" na deadlock, kaya pinapaboran ng prediction markets ang mas maraming pagkaantala. Ang mga odds ng ceasefire sa pagitan ng US at Iran para sa isang pormal na kasunduan sa Abril 30 ay bumaba sa 23% mula 36% noong nakaraang linggo, habang ang ipinakahulugang probabilidad ng isang "peace deal" pagsapit ng Abril 22 ay bumaba sa 4.5% (mula 16%).
Sa kabila ng mas mahinang panandaliang pananaw, ang merkado para sa anumang kwalipikadong diplomatikong pagpupulong ng US–Iran bago Hunyo 30 ay nananatiling matatag sa paligid ng 3.4%, na nagpapahiwatig na hindi inaasahan ng mga mamumuhunan ang ganap na pagbagsak—kundi mas matagal na kawalan ng katiyakan.
Tila lumilipat ang mga trader papunta sa mas huling mga panahon: tumataas ang mga odds ng makabuluhang kinalabasan sa 26.5% para Abril 30 at tumalon sa 55.5% para Mayo 31, na nagpapahiwatig ng posibleng katalista sa pagitan ng mga petsang iyon.
Ang liquidity ay halo-halo pero aktibo. Sa USDC terms, ang merkado ng ceasefire para Abril 30 ay naka-trade ng humigit-kumulang $54,670 sa nakaraang 24 oras, kumpara sa humigit-kumulang $543,694 para sa merkado ng peace-deal ng Abril 22. Dahil kailangan ng medyo malaking USDC na halaga para ilipat ang odds ng 5 puntos, maaaring mabilis tumalon ang volatility sa anumang intermediary-driven o biglaang update ng mensahe (hal. via Oman o Qatar).
Para sa mga crypto trader, ang pangunahing takeaway ay lumalala ang odds ng ceasefire ng US–Iran sa panandaliang panahon, na maaaring panatilihing mababa ang pangkalahatang risk sentiment at hikayatin ang pag-antay-hintay hanggang dumating ang mas malinaw na diplomatic signals.
Neutral
Ang balita ay pangunahing nagbabago ng mga inaasahan sa timing para sa mga diplomatiko na kinalabasan ng US-Iran (bumababa ang malapitang odds, tumataas ang mga mas huling bintana). Para sa USDC partikular, malabong lumikha ito ng direktang, pangmatagalang trend sa presyo dahil ang USDC ay idinisenyo upang tumukoy sa $1. Ang praktikal na epekto ay tungkol sa likwididad at sentimyento ng panganib: ang mas manipis na panandaliang katiyakan ay maaaring magpataas ng demand para sa hedging at headline-driven volatility sa sentiment ng derivatives/prediction market, ngunit hindi nito binabago nang fundamental ang peg dynamics ng USDC.
Sa maikling panahon, ang pag-urong ng mga odds para sa ceasefire ng US-Iran ay maaaring panatilihing maingat ang mas malawak na appetite para sa panganib. Sa mas mahabang panahon, ang mas mataas na odds para sa Mayo 31 ay nagmumungkahi na maaaring maghintay ang mga trader ng isang katalista sa halip na mag-front-run ng isang settlement, na maaaring mag-stabilize ng mga daloy hanggang dumating ang mga bagong intermediary signals.