Wintermute bổ sung tính thanh khoản cho thị trường dự đoán, thu hẹp chênh lệch giá

Wintermute cho biết họ đang mở rộng tính thanh khoản hai chiều tới các thị trường dự đoán chính, niêm yết cả giá mua và giá bán trên các hợp đồng theo sự kiện. Mục tiêu là thu hẹp chênh lệch mua-bán và cải thiện chất lượng thực thi cho các nhà giao dịch, đặc biệt ở những nơi sổ lệnh từ trước đến nay mỏng. Hãng dẫn tăng trưởng nhanh trong năm 2026, ước tính tổng khối lượng thị trường dự đoán khoảng 60 tỷ USD cho đến nay, với hoạt động hàng tháng trên 20 tỷ. Wintermute cho rằng thị trường dự đoán vẫn còn ở giai đoạn đầu so với các lớp tài sản khác, nhưng nhu cầu đang tăng — và cấu trúc vi thị trường tốt hơn sẽ làm cho giá đáng tin cậy hơn. Jake Ostrovskis, Trưởng bộ phận Giao dịch OTC của Wintermute, nói rằng thị trường cho thấy “nhu cầu lớn, nhưng chưa thực sự thanh khoản.” Ông còn nói thanh khoản sâu hơn có thể hỗ trợ xử lý các lệnh lớn hơn và cải thiện độ chính xác xác suất khi các chênh lệch thu hẹp. Riêng biệt, Wintermute định nghĩa các thị trường dự đoán là công cụ để giao dịch và phòng ngừa rủi ro sự kiện thế giới thực (kết quả chính trị và kinh tế) bằng cách định giá trực tiếp sự không chắc chắn. Với các nhà giao dịch, điều này có thể giảm bớt khoảng trống giá do chênh lệch chênh lệch trên các nền tảng như Kalshi và Polymarket, nhưng sự giám sát pháp lý vẫn là mối lo chính (ví dụ: hoạt động xây dựng quy tắc của CFTC và luật cấp bang).