加密貨幣新聞

安全公司 Blockaid 指，Avalanche Tranche Vault 於 10 月 27 日遭受漏洞攻擊，約 101 萬美元的 USDC 被轉走。據報，攻擊者利用閃電貸鑄造數量虛高的 tranche 份額，之後將其贖回，換取 vault 內持有的 USDC。Blockaid 估計損失涉及約兩宗交易，並表示攻擊仍在進行。該 vault 與 Valinor Digital 及 Fence Finance 有關，但其營運者身份未明；報道刊出時，兩家公司均未有公開回應。當時仍不清楚 vault 是否已暫停、資金能否追回，以及有多少存款人受影響。Avalanche vault 遭攻擊事件凸顯該網絡持續面對 DeFi 保安風險，不過除非事件反映更廣泛的漏洞，否則對 AVAX 的直接影響可能有限。交易者或會留意兩家公司發布的最新消息，以及事件有否波及其他 Avalanche 協議。這宗事件接續 2023 年 Platypus 閃電貸攻擊，當時造成約 850 萬美元損失。

Anthropic 的 IPO 申報文件警告，公司公開倡議 AI 安全及相關政策立場，可能令公司面臨政府審查或報復。這項警告是在與特朗普政府發生爭議後提出的，當中包括 Anthropic 拒絕放寬針對自主武器和大規模監控的保障措施後，五角大樓將公司列為供應鏈風險；以及出口限制一度影響部分模型的使用。Anthropic 表示，類似措施可能再次出現，影響模型推出、與客戶及合作夥伴的關係，以及商業營運。雖然政府合約佔年度收入不足 1%，政治壓力仍可能引發更廣泛的監管審查，並影響業務關係。公司亦警告，未來的出口管制，或與 AI 有關的網絡安全及生物安全事故，可能妨礙部署、國際擴展和增長。公司支持的規例可能增加合規成本，並拖慢產品開發。Anthropic 表示會繼續倡議其政策立場，同時改善與官員的溝通。對評估 Anthropic IPO 的投資者而言，這些政治和監管風險可能令增長預期受壓；申報文件與加密貨幣價格沒有直接關係。

Coinbase表示，分析服務供應商Amplitude發生安全事故，令部分客戶的聯絡資料外洩；但Coinbase未發現自家系統遭未經授權存取，亦沒有證據顯示客戶資金受影響。DelCrxpto及SlowMist首席資訊安全官23pds提到逾70,000名用戶受影響，但此說法尚未獲獨立證實。截至10月28日，Amplitude未有公開評論。 這次Coinbase資料外洩，與公司早前的客戶支援資料外洩事件不同；據報該事件於2025年影響約69,461名用戶。這次事件亦有別於2021年涉及至少6,000個帳戶的帳戶安全事故。據報的資料外洩提高了網絡釣魚、SIM卡交換及社交工程攻擊的風險，但沒有跡象顯示私鑰或加密資產遭到入侵。 Binance創辦人趙長鵬當日亦提及四宗有報道的資料事故，包括涉及南韓Bithumb及金融機構的個案。他建議使用專屬電郵地址和強密碼、通行密鑰或硬件安全密鑰，以驗證器應用程式取代短訊驗證，並設定提款地址白名單及反網絡釣魚碼。對交易者而言，Coinbase資料外洩代表詐騙風險上升，以及對第三方安全更廣泛的憂慮；這並不表示Coinbase交易服務或客戶資金已確認受阻或受影響。

特拉華州提出的人工智能公司計劃正受到美國眾議院監督委員會主席詹姆斯·科默審視。他警告，計劃可能令人工智能營運的企業造成損害時，業主及投資者得以免除責任。科默要求州長馬特·邁耶在11月9日前提交文件，包括人工智能內部聊天紀錄及安全紀錄。 特拉華州提出的人工智能公司框架，將容許人工智能代理管理企業營運。州政府官員表示，在監督下進行為期30個月的監管沙盒測試，以及強制記錄交易，將令代理的活動可供追蹤。相關實體可以持有財產，也可以被起訴；其成員一般則會繼續獲保障，免受公司債務牽連。較早前有報道稱，法案草案預計於2027年出台；較後的報道則稱，議員可能在1月審議，但沒有說明年份。國會調查亦可能為聯邦政府限制州級人工智能監管的工作提供參考。 特拉華州的人工智能公司計劃涉及企業管治及人工智能監管，與加密貨幣無關。它不會直接影響加密貨幣價格或市場基本因素。

在 DeFi 風險公司 LlamaRisk 提出建議後，Aave 於 2026 年 10 月 21 日將其 Ethereum V3 Core 市場的 USDT 使用率拐點由 94% 下調至 92%。這項調整令 USDT 使用率在較低水平時，Aave 的借貸成本便會更急速上升。使用率為 94% 時，新曲線顯示借款 APR 為 7%，而舊參數下為 4.5%。利率由 92% 拐點時的 4.5%，升至使用率達 100% 時的 14.5%。 較後的更新顯示，10 月下旬使用率約為 94.3%，浮動借款 APY 為 7.70%，供應 APY 為 6.50%。較早的 10 月 23 日數據快照則記錄了約 3.914 億 USDT 可用現金、約 4.23% 的借款 APR，以及 3.29% 的供應流動性 APR，反映利率和流動性狀況會隨時間變化。LlamaRisk 估計，較低的拐點可令約 5,780 萬 USDT 額外維持未借出狀態，作為提款緩衝。這並非保證可提取的現金：提款仍取決於可用流動性。新參數影響的是調整後累積的利息，而非已累積的利息。交易者應監察 Aave 的 USDT 使用率、借款利率及供應收益，作為流動性受壓的指標。

MARA Holdings 將 1,000 BTC 轉移至 BitGo 地址，價值約 8,019 萬美元；其後於 10 月 28 日再向該託管機構轉移 1,000 BTC，價值約 8,070 萬美元。第二次轉移在首次轉移後兩日內進行。首批資產被拆分成 16 筆較小額的轉移，發送至新地址；這種模式可能表示正分發予買家，但兩次轉移均未能證實已出售，最新一批仍由 BitGo 保管。 Lookonchain 追蹤到本月約有 3,996 BTC、價值約 3.26 億美元，從與 MARA 有關的錢包轉出，約相當於該礦企報告截至 6 月底持有的 35,577 BTC 的 11%。MARA 在 2026 年上半年出售了 23,093 BTC，主要用來回購可換股債券，並表示可能會定期出售比特幣。其第二季業績錄得 6.11 億美元虧損，收入下跌 27%，令市場更加關注其流動性及潛在 BTC 供應。 比特幣當時在 81,577 美元附近交易，24 小時內上升約 2%，市場對最新轉移未有即時明顯反應。較早前的市況中，BTC 曾跌穿 80,000 美元，七日內下跌約 2%。交易員正關注 BitGo 的第二批資產會否被拆分及轉走，以及 MARA 第三季業績會否交代 10 月的出售情況。提及的技術價位包括 81,705 美元及 84,898 美元附近的阻力位、79,221 美元的支持位，以及之前 80,000 至 81,500 美元的支持區。一名分析師警告，若未能重上 82,000 美元，價格可能面臨最多 10% 的進一步跌幅。MARA 若實際出售，可能增加供應並對比特幣造成壓力，但單憑轉移並不能證明已經出售。

Birch Hill 在由 Multicoin Capital 領投的種子輪融資中籌得 400 萬美元，ParaFi Capital、Castle Island Ventures 和 Nascent 亦有參與。這家紐約初創公司目前已籌得 650 萬美元，當中包括一輪 250 萬美元的 pre-seed 融資。Birch Hill 為 Morpho 挑選借貸金庫，並開發鏈上信貸策略，連接貸款發起機構與以區塊鏈為基礎的貸方。 公司的首項產品是 Base 上的 USDC 金庫，採用 Morpho 基礎設施及 Yearn v3 金庫標準建構。該金庫讓合資格投資者提供 USDC，以換取與 GromaREIT 相關的 GRO 代幣。GromaREIT 是一家投資美國多戶住宅物業的房地產投資信託。Birch Hill 表示，產品優先考慮風險控制和資本保全。 公司計劃透過證券化的鏈上產品，將業務由多戶住宅房地產擴展至農業及能源貸款。公司已申請成為 FINRA 的經紀交易商會員，並表示曾於 8 月與 SEC 的 Crypto Task Force 會面。八人團隊包括三名前 Yearn 員工，以及一名前 Gauntlet 風險專家。這筆融資支持 Birch Hill 將受監管的私人信貸引入鏈上借貸，但任何擴展都取決於執行情況，而代幣化並不能消除借款人或信貸方面的根本風險。

Crypto.com 與衍生工具合作夥伴 OG.com 為符合資格的美國交易者推出受監管的加密貨幣永續期貨，槓桿最高可達 5 倍。合約沒有固定到期日，可透過 Crypto.com App 及 Crypto.com Exchange 使用。交易者可建立好倉或淡倉，並使用止賺及止蝕指令；資金費用可能影響持倉成本。 OG.com 提供交易所、結算及期貨佣金商服務。Crypto.com 已在美國全國期貨協會（NFA）註冊為介紹經紀商。這項推出緊接 CFTC 於 5 月採取行動，開放美國市場交易加密貨幣永續合約。Kraken 於 6 月在美國推出永續合約產品，而這項新服務亦令其與 Coinbase 的競爭加劇。 這次推出透過受監管的美國衍生工具基建，擴大市場參與者使用加密貨幣永續期貨的渠道。5 倍槓桿上限低於部分離岸交易所，但槓桿仍會放大虧損，也會放大收益。公告沒有說明哪些加密貨幣可以交易。更多交易活動轉到本地平台，或可擴大美國衍生工具市場；但單憑這項推出，並不足以構成任何特定加密貨幣價格的直接催化因素。

比特幣交易員正密切留意聯儲局的利率決定，以及主席凱文・沃什的言論，從中尋找利率和通脹前景的線索。市場預期聯儲局會在10月28日的會議上，將基準利率維持在3.75%至4%。 投資者將關注至少三名有投票權的官員會否反對並支持加息、沃什如何評估金融環境放寬及美國國債收益率下跌，以及他對持續通脹有何看法。通脹已連續兩個月高於預期，油價接近每桶100美元，而美國柴油價格亦升至歷史新高。 偏向鷹派的訊號可能推高市場對未來加息的預期，支持美元，並令比特幣及其他風險資產受壓。決定公布前，比特幣報81,411美元，24小時升逾2%。以太幣、Solana和XRP亦升逾2%。聯儲局公布決定及沃什的記者會可能令加密貨幣市場短期波動。

Binance 聯合創辦人趙長鵬（CZ）表示，加密貨幣有可能成為 AI 的「原生貨幣」，並希望 BNB Chain 支援 AI 代理付款。他亦希望把運算資源代幣引入 BNB Chain，但沒有提供時間表或推出詳情。這個構想目前仍屬願景，並非已推出的產品。 上述言論是在 BNB Standard（前稱 CEA Industries）的 Nasdaq 開市敲鐘儀式上發表。公司表示持有超過 515,400 枚 BNB，價值約 3.835 億美元，並計劃營運一個 BNB Chain 驗證者。活動舉行時，尚未有公開確認證實該驗證者已投入運作。 CZ 表示，加密貨幣付款仍然繁瑣，並建議初創企業專注服務不足的市場及匯款走廊，而不是直接與美國大型支付服務競爭。對 BNB 而言，AI 代理付款的可能性以及網絡用途擴大，或可支持長期需求；但由於缺乏具體計劃，短期催化作用有限。BNB Standard 股價約為 5.36 美元，年初至今下跌近 17%，顯示這項公告尚未帶來明顯的市場提振。

報道提到有大量 Ethereum 轉入 Kraken，但各報道所列的金額及錢包歷史並不相同。較早的報道稱，一名長期持有者存入 3,000 ETH，價值約 723 萬美元；他約九年前以每枚約 18.83 美元購入這批 ETH。較後的報道則提到一筆 7,594 ETH 的存款，價值約 1,779 萬美元，來自一名據稱已一年沒有活動的投資者；該投資者曾在 Ethereum 首次代幣發行時，以約 62,000 美元購入 200,000 ETH。這些存款或暗示有意出售，但兩者均未能證實交易已經發生。 報道期間，Ethereum 的交易價格約為 2,340 至 2,400 美元。較新的更新指出，美國 Ethereum 現貨 ETF 資金流出帶來壓力，包括 10 月 27 日錄得 6,020 萬美元淨流出，以及截至 10 月 26 日，10 月累計流出約 12.6 億美元。相反，據報持有 1,000 至 10,000 ETH 的錢包在前一週增持了約 40,000 ETH。較早的報道亦指出，整體市場相對平穩，而且沒有證據證明巨鯨轉帳導致 ETH 價格波動。 交易者正留意 2,310 至 2,328 美元附近的支持位；若價格持續跌穿該區間，可能進一步下探 2,256 及 2,204 美元。較早的報道把 2,350 美元列為支持位，並把 2,500 至 2,550 美元列為阻力位。較新的更新表示，若價格重返 2,362 美元，並進一步收復 2,444 至 2,453 美元，復甦前景或會改善。較早的報道亦提到，美國聯儲局會議可能成為市場催化因素。由於尚未確認有任何出售，這些轉帳構成潛在的供應來源；另一方面，ETF 資金流出與大型錢包增持則為 Ethereum 交易者帶來互相矛盾的訊號。

據報，Circle 在七天內於 Solana 增發約 40 億美元的 USDC，其中包括最近 24 小時內增發的 7.5 億美元。這次發行增加了鏈上 USDC 供應量，但目前不清楚這些代幣是否已進入流通或轉移至交易所；增發亦可能是為了應付營運或財務管理需要。Solana 上的 USDC 增發可能反映需求及潛在流動性，但不能證實有新的買入壓力，也不能預測 SOL 會上升。交易者可留意流通供應量、鏈上轉帳、交易所餘額及 Solana 網絡活動，同時關注更廣泛的市場狀況。

比特幣在周三亞洲交易時段上升約2%，升穿81,000美元，從周末跌近79,000美元及周一跌穿80,000美元後回升。美國聯儲局公布利率決定前，主要加密貨幣亦普遍上升。HYPE升近6%，ZEC升5%，DOGE升4%，BNB和SOL各升約3%；ETH、XRP和TRX亦上升。交易早段，ZEC一度升幅達8%，HYPE則升近5%。 交易員正留意聯儲局主席Kevin Warsh的記者會，尋找有關12月可能加息的線索。利率上升會增加借貸成本，可能對比特幣及其他風險資產造成壓力。Galaxy Research主管Alex Thorn表示，比特幣的熊市可能已於6月結束，當時幣價跌穿58,000美元。他指出，比特幣其後升穿50周移動平均線，沽售壓力亦有所減輕。他形容現階段為累積期，但比特幣仍難以企穩80,000美元以上。若日收市價高於82,500美元，或反映復甦動力增強。聯儲局的政策指引仍是短期內影響比特幣及整體加密貨幣市場的重要催化因素。

英國金融行為監管局（FCA）已就即將推出的加密資產監管制度如何適用於去中心化金融（DeFi），以及哪些活動可能獲豁免認可要求，展開諮詢。該制度預定於2027年10月25日生效。 擬議的DeFi指引指出，使用智能合約或去中心化協議，並不會自動令某項服務不受監管。受規管機構即使依賴外部區塊鏈、協議或基礎設施，仍可能須對營運韌性及打擊金融罪行的管控措施負責。FCA表示，機構應評估智能合約遭利用、網絡中斷，以及對交易對手資訊掌握有限等風險，並可能需要加強盡職審查、交易監察和區塊鏈分析。 另一項諮詢探討部分穩定幣支付安排、自營交易，以及僅提供其他服務或協議存取途徑的技術服務，是否可獲認可豁免。兩項諮詢的回應期限均為11月18日，最終DeFi指引預計於2027年1月公布。英國現有加密業務預定於2026年9月30日至2027年2月28日期間申請認可。符合資格的申請人可在申請審核期間繼續提供涵蓋範圍內的服務，但不保證一定獲批。 對加密貨幣交易者而言，這些建議意味著面向英國市場的DeFi業務將受到更嚴格審視，監管界線亦會更清晰。建議並不會直接對整個市場施加限制，也不會為加密資產帶來直接的價格催化因素。

Mirae Asset Securities 的香港附屬公司透過私人配售，向合資格的專業投資者發行了在 Solana 上的六個月期浮息代幣化票據。該批票據屬於公司規模達 30 億美元的結構性票據計劃；這個數字是整個計劃的總規模，並非本次發行的金額，而發行金額並未披露。總部設於新加坡的 Marketnode 擔任認可分銷商，Mirae Asset 則運用其數碼基建管理票據的發行、付款及整個生命周期。香港證券及期貨事務監察委員會（SFC）並未批准或註冊該批票據。Solana 代幣化票據為機構探索區塊鏈實體資產增添新案例，但私人配售、未披露的交易規模，以及無法直接進入市場，限制了其對 SOL 交易的即時影響。

SUN.io 表示，已於 10 月 27 日完成第 52 次連續 SUN 回購及銷毀，銷毀了 7 月 25 日至 10 月 25 日期間累積的 723 萬枚代幣。SUN 累計銷毀量已達 6.8578 億枚，價值超過 1,100 萬美元，相當於代幣總供應量的 3.44%。項目亦表示，另有 710 萬枚 SUN 正等待銷毀。回購資金來自 SunSwap V2、SunPump 和 SunX 的收入；SUN.io 的儀表板則提供銷毀數據及鏈上紀錄。 另外，SunSwap 已完成與交易聚合器 Ave.ai、錢包 TokenPocket，以及跨鏈流動性協議 Symbiosis 的技術整合。截至 10 月 26 日，SunSwap 報告的總鎖倉價值接近 6.45 億美元，活躍流動性池超過 26,800 個，日均交易額高於 5,000 萬美元。SUN.io 表示，其產品在 2026 年第三季度錄得接近 150 億美元的交易額，較上一季度增加約 25%，其中永續合約交易額約為 97 億美元。 定期銷毀 SUN 或有助提升代幣的稀缺性，而這些整合則可能擴大用戶接觸 SunSwap 流動性的途徑。不過，供應減少及公布的活動數據並不保證價格上升；需求、市場狀況及協議收入能否持續，仍是重要因素。

據 Block 支持的開發團體 Spiral 表示，Bitcoin 支付基建雖然有所擴展，但一般消費者的需求仍然疲弱。美國有超過一百萬商戶可透過 Square 接受 Bitcoin，而 Lightning Network 的整合亦變得更容易。不過，商戶可以接受 Bitcoin，並不代表有多少顧客完成購買，或會再次回來使用 BTC 消費。此外，Square 的 Lightning 結帳功能預設可以用美元向商戶付款。 Spiral 指出，Bitcoin 支付面對多項障礙，包括價格波動、持有人傾向把 BTC 留作儲蓄、取得 BTC 所需的步驟，以及美國稅例可能把花用加密貨幣視為須課稅的資產處置。穩定幣的美元價值較容易預測：Spiral 估計，Coinbase 的 x402 協議所處理的付款中，約 99% 以 USDC 支付。 近期的整合反映 Bitcoin 支付基建持續發展，並非消費者使用量已確定增長。Block 於 2026 年 9 月為 x402 加入 Lightning 支援；Lightning Labs 則在 10 月擴大其 Wavelength 代理錢包服務的使用範圍，初期把餘額上限設為 300,000 satoshi。Spiral 正徵求能在未來五年增加 Bitcoin 支付的改進建議，包括共用支付通道、獎勵措施，以及用於數碼服務和 AI 應用程式的小額支付。該團體建議追蹤已完成的銷售、回頭客、交易金額，以及實際花用的資產。對交易者而言，這份報告是長期採用趨勢的訊號，而非短期價格催化因素。

瑞穗將 Circle（CRCL）的目標價由 45 美元下調至 43 美元，並維持「跑輸大市」評級。該行警告，AI 助理或會引導用戶離開 USDC，轉投收益率較高的替代選擇。瑞穗估計，需求減弱或令 USDC 的市值在中期減少 40 億至 90 億美元，並令 Circle 的儲備收入下跌 10% 至 20%。一項聊天機械人測試發現，助理一般會推薦受 FDIC 保障的銀行存款帳戶，而非 USDC；即使是偏好加密貨幣的用戶，也往往會被引導至其他選擇。測試衡量的是推薦內容，而非實際提款情況。 瑞穗目前預測，2027 年 USDC 平均供應量為 1,010 億美元，低於此前預測的 1,080 億美元；儲備收入則為 41 億美元，低於此前估計的 43 億美元。儲備收入是 Circle 的核心收入來源：在第二季公司 7.01 億美元的收入及儲備收入總額中，約佔 95%。據報 Circle 股價在報告發布後下跌 3% 至 7%。其後股價收報 81.57 美元，較瑞穗的目標價高約 47%。Bernstein 持相反看法，將目標價上調至 145 美元，並維持「跑贏大市」評級。Circle 將於 11 月 4 日公布第三季業績。市場憂慮集中於 USDC 的需求和供應，而非該穩定幣的資產支持或贖回能力。

Ethereum Foundation 支持在錢包中預設提供私隱功能，表示這可限制攻擊者查閱用戶鏈上活動紀錄，從而加強安全。開源 Kohaku SDK 整合了 Railgun、Privacy Pools 和 Tornado Cash。開發者 Jordan Enev 表示，項目旨在令私隱成為 Ethereum 的標準功能。錢包供應商 Ambire 已測試 Kohaku 整合方案數月並提供意見，但尚未公布公開推出日期。Ethereum 研究員 Nicolas Consigny 和共同創辦人 Vitalik Buterin 預定於 11 月 3 日在 Devcon 與 Ambire Wallet 一同示範 Kohaku。計劃中的功能包括私隱協議、輕量客戶端和後量子帳戶。部分程式碼仍屬實驗性質，亦未經審核。這項發展令 Ethereum 私隱和錢包安全成為焦點，但並非網絡升級或已確認的產品發布，也不會直接為代幣市場帶來催化因素。

Circle 與 ACI Worldwide 正在哥倫比亞現有的銀行及支付基建中測試以 USDC 結算。這項概念驗證將採用 ACI Connetic，探討 USDC 如何與現有支付網絡並行運作，包括即時支付網絡 Bre-B；ACI 支援其核心技術。 ACI 表示，Bre-B 在首五個月處理了超過 5 億宗交易。這個數字涵蓋傳統支付，並不包括 USDC 活動。兩家公司尚未確認 USDC 已與 Bre-B 實際接通，亦未公布參與銀行、交易詳情或商業推出日期。測試將評估穩定幣結算如何配合銀行的支付、資金管理及監管流程，同時不取代現有系統。 這項計劃是 Circle 拓展新興市場努力的一部分。Mercado Pago 早前已在阿根廷加入 USDC；哥倫比亞的匯款需求，以及市場對美元計價儲蓄的熟悉程度，或令當地成為數碼美元支付的潛在市場。對交易者而言，這項計劃顯示機構對拉丁美洲 USDC 支付有興趣，但目前尚未證明已有顯著採用或交易量。除非測試促成正式推出或更多銀行參與，否則對價格的影響可能有限。

據 Lookonchain 稱，三名比特幣巨鯨向 Coinbase Prime 轉入 6,168 BTC，價值約 4.985 億美元。比特幣近期跌穿 80,000 美元後，在接近 80,800 美元水平交易，期間出現上述存款，令交易員憂慮可能出現沽壓。不過，Lookonchain 和 Coinbase 均未確認有關比特幣已被出售，而 Coinbase Prime 亦提供機構託管及交易服務。 另外，Arkham Intelligence 報告指，一名巨鯨向 Coinbase Prime 存入 438.37 BTC，價值約 3,538 萬美元。該錢包約 16 個月前以平均 105,271 美元的價格提取了 615.4 BTC，目前仍持有約 177 BTC。Arkham 估計，該持倉虧損超過 1,500 萬美元。這筆轉帳是否已計入 Lookonchain 所報的 6,168 BTC 總額，尚不清楚，因此不應把兩個數字相加。這些比特幣巨鯨存款令市場在價格疲弱期間關注流入交易所的資金，但並不能證明持有人已出售比特幣或改變其市場持倉。

Microsoft、Alphabet 同 Amazon 預計於 10 月 28 至 29 日美國市場收市後公布業績，令大型科技公司業績同 AI 投資回報成為焦點。投資者會評估雲端業務增長、利潤率、資本開支同現金流，了解 AI 需求能否支持數據中心、晶片及其他基建開支。三家公司最新公布嘅資本開支合計約 1,349 億美元，但現金流狀況各有不同：Microsoft 喺最近公布嘅季度錄得 196.4 億美元自由現金流，而 Alphabet 同 Amazon 喺各自一個季度嘅資本投資支出，均高於其營運現金流入。 重要指標包括 Microsoft 嘅 Azure 增長同 Copilot 使用情況；Google Cloud 能否將 5,140 億美元嘅訂單積壓轉化為持續盈利，以及 AI 對搜尋廣告嘅影響；同埋 AWS 嘅盈利能力同現金流。Amazon 嘅 AWS 最近一季收入增長 37%，訂單積壓達到 4,960 億美元，但上半年自由現金流跌至負 269.9 億美元。支出指引將會係關鍵：如果成本上升，但收入或利潤率冇改善，可能會拖累科技股同整體市場氣氛。 聯儲局嘅利率決定亦喺同期公布，可能令估值同風險胃納嘅波動加劇。對加密貨幣交易者嚟講，呢啲業績係間接市場訊號，而唔係直接推動加密貨幣嘅因素。雲端同 AI 投資趨勢、大型科技公司表現，以及利率預期，都可能影響整體風險胃納同加密貨幣與股票嘅相關性。要留意嘅主要訊號包括雲端增長、營運利潤率、資本開支指引同現金流展望。

J.P. Morgan於2026年10月19日宣布，其由存款支持的數碼代幣JPM Coin（JPMD）已在Ethereum主網向獲批的機構客戶開放。JPM Coin早已在Base運作；Base是Ethereum的第二層網絡，因此Ethereum成為其第二個公有區塊鏈。該銀行表示，Ethereum的流動性及代幣化資產相關活動，是這次擴展的原因。 JPM Coin代表存放於J.P. Morgan的存款，並非像USDC那樣不受限制、供零售客戶使用的穩定幣。存取及轉賬仍須遵守銀行計劃的條款及管控措施。獲批客戶可用JPM Coin付款、結算交易，以及處理代幣化資產相關用途。Kinexys每日處理超過70億美元的交易，但J.P. Morgan未有披露JPMD的流通量。該銀行每日處理約12萬億美元的付款。 在Ethereum上部署，或有助機構在共用的區塊鏈基礎設施上協調付款、現金、證券及抵押品。不過，這並不會消除法律風險或交易對手風險；單憑這項公告亦不足以證明已廣泛採用，或意味ETH的市值會即時改變。交易員將留意交易量、新的整合項目，以及有關合規和營運管控的更多詳情。

Lynq 與 ZeroBeta 已在 Avalanche 上整合平台，讓機構可使用符合資格的代幣化美國國債作為有抵押借貸的擔保，以及數碼資產交易的保證金，同時持有的資產仍可賺取利息。Avalanche 上的代幣化國債安排連接 ZeroBeta 的風險管理平台 BlueShift 與 Lynq 的結算網絡：BlueShift 監察抵押品要求並指示調整，Lynq 則在其網絡上託管資產，並將資產抵押或解除抵押。Lynq 表示，其平台資產超過 8,900 萬美元，並有逾 40 間機構公司加入，但未有說明當中有多少與這次整合有關。兩家公司未有公布任何已完成交易的用戶，亦未有披露借貸利率、抵押品折扣、保證金門檻或抵押金額。隨着代幣化資產融資活動日漸增加，這項合作為 Avalanche 上的代幣化國債增添機構用途；相關活動包括 Aave 計劃推出的 Avalanche 信貸中心，以及據報由 BNY 進行的一宗代幣化國債回購交易。在實際使用及交易量出現之前，其市場影響仍未明朗。

10月28日有四宗資料外洩事件被通報後，Binance 創辦人 Changpeng Zhao（CZ）呼籲加密貨幣用戶加強帳戶保安。事件涉及 Coinbase 供應商 Amplitude、南韓交易所 Bithumb，以及金融公司 Mirae Asset 和 Daishin Securities。在涉及 Coinbase 供應商的事件中，部分用戶的聯絡資料外洩，但未有資金損失的報告。資料外洩會增加網絡釣魚、SIM 卡交換攻擊及社交工程詐騙的風險；外洩的地址或資產資料亦可能引起人身安全方面的憂慮。 CZ 建議使用獨一無二的密碼和不同的電郵別名，考慮使用專用電話號碼，並選用硬件安全密鑰、通行密鑰或驗證器應用程式，而非短訊驗證。他亦建議啟用提款地址允許清單、時間鎖及防網絡釣魚碼，限制 API 權限，並定期檢查有效工作階段、API 密鑰、提款紀錄及保安設定。資料外洩後，用戶應更改密碼、撤銷不必要的存取權限，並提防假的客服訊息。這些資料外洩事件突顯交易者面對的帳戶保安風險，但涉及 Coinbase 供應商的事件並無報告對交易所資金構成直接威脅。

Kraken 母公司 Payward 於 10 月 21 日表示，已獲哈薩克斯坦 Astana Financial Services Authority 原則上批准，擬於阿斯塔納國際金融中心（AIFC）開展業務。批准範圍包括數碼資產交易平台、以主事人及代理人身分進行投資交易，以及數碼資產託管。Payward Kazakhstan 亦可能讓本地交易者連接公司的全球訂單簿。 這項批准屬初步批准，並非最終牌照，也不代表服務目前已可使用。Payward 必須符合最終監管要求，而公司尚未公布推出日期、合資格客戶、產品範圍或具體牌照條件。相關許可只適用於 AIFC，並不代表獲准在整個哈薩克斯坦營運。 這項進展推動 Kraken 拓展哈薩克斯坦市場，但交易者能否受惠，將取決於最終牌照、費用、交易執行質素、可用產品及提款安排。Kraken 獲批本身並不代表加密貨幣價格即將出現變動。接下來值得關注的里程碑，是最終授權及推出詳情。

巴西總統選舉次輪投票期間，路易斯・伊納西奧・盧拉・達席爾瓦勝出，當地穩定幣交易隨之急升。傳統市場關閉期間，企業尋求增加對美元的敞口。10月25日，企業帳戶佔 Mercado Bitcoin 交易量的78%。該交易所表示，USDT 成交額較前一個星期日上升近800%，比特幣交易量則增加865%。 升幅擴展至整個市場：USDT 兌雷亞爾的交易上升150%，而10個受監察交易平台的 USDC 交易量增加318%。周一，USDT 和 USDC 的合計成交額達到18.4億雷亞爾（約3.5億美元），較一星期前高出65%。 市場重開後，巴西 Ibovespa 指數下跌14%，美元兌雷亞爾升值逾8%。以雷亞爾計價，比特幣上升9.4%，但兌 USDT 則幾乎沒有變化。這顯示當地價格上升主要反映雷亞爾轉弱，而非加密貨幣市場整體走強。穩定幣交易增加反映市場對美元使用渠道的需求，但成交額本身不能證明有淨買入或資金流入。按照新的牌照規定，巴西加密貨幣企業亦須在10月30日前開始向中央銀行申請許可。

Robinhood行政總裁Vlad Tenev表示，美國對代幣化股票的規則尚不明朗，可能令投資者不願投入大量資金。他歡迎SEC推出臨時創新豁免，但指出要建立持久信心，仍需進一步制定規則或立法。Robinhood提供約200種由相關股票支持的股票代幣，但這些代幣以債務證券形式構建，並不具備傳統股票相同的股東權利，因此不符合豁免資格。公司計劃在海外推出私人公司的股票代幣，同時探索符合美國規定、並尊重認可投資者限制的方案。Binance Research估計，按其基本情境，代幣化股票市場規模可能由9月的44.3億美元增至2030年的3,490億美元。另一方面，Robinhood第三季加密貨幣收入按年下跌55%，至1.2億美元；加密貨幣交易量則下跌38%，至500億美元。

Ritual於10月26日推出兼容EVM的Layer 1主網，並同步舉行RITUAL代幣生成事件（TGE）。RITUAL用於支付Gas費、質押、AI執行費、模型呼叫、HTTP請求及預定的鏈上操作。Coinbase已上架該代幣，但RITUAL價格由推出時的高位0.08美元跌至約0.0226美元；截至報道時，其估計完全稀釋估值為2.2億美元。 RITUAL的初始供應量為100億枚，且沒有供應上限。推出時共有18億枚代幣解鎖，佔初始供應量的18%。當中包括5,000萬枚完全解鎖的空投，對象為符合資格的Infernet節點營運者、Frenrug用戶及長期社群成員。追蹤平台報告稱有852個合資格錢包；截至報道刊出時，當中403個已領取約2,070萬枚代幣。核心貢獻者和早期投資者設有一年的懸崖期，整體歸屬期則為四年。 Ritual估計，初期每年增發量約為5%，用以獎勵驗證者和AI執行節點。EIP-1559式的基本費用會被銷毀，因此淨供應量將取決於代幣增發和費用銷毀。項目方表示，其網絡讓開發者和AI代理可在鏈上使用模型、API及Web2服務，並已籌集超過3,000萬美元。對交易者而言，TGE後的大幅下跌及已全數解鎖的空投，或會在短期內增加沽售壓力。RITUAL的長期需求則取決於網絡的普及程度、使用量和費用收入。