加密貨幣新聞

根據審計公司Opsek的SEAL成員Pablo Sabbatella表示，北韓特工已滲透15–20%的加密貨幣公司。他報告指出，30–40%的職位申請可能來自平壤的網絡，透過烏克蘭和菲律賓的自由工作平台進行招募。這些操作員以80/20比例分配收入，要求帳戶憑證或遠程存取，並植入惡意軟體來掩蓋其使用美國IP地址的存在。他們的紀律性表現助其避開偵測。加密貨幣安全弱點及創辦人易受社交工程影響，加劇了威脅。此網絡間諜活動危害整個加密產業的網路安全、用戶資金及法規遵循。交易者應提升加密貨幣安全措施，加強盡職調查，檢視與北韓領導層相關的候選人以發現滲透者，並監控操作安全以降低風險。

比特幣死亡交叉確認，50天移動平均線跌破200天移動平均線，導致超過15%的週損和22%的月損。比特幣死亡交叉遵循歷史模式，往往預示64%至71%的跌幅，加強了看跌的市場結構，BTC介於83,000美元至88,000美元交易，低於50週和100週移動平均線，且週線SuperTrend趨勢看跌。鏈上數據顯示短期持有者造成超過8億美元的已實現損失。交易者關注83,500美元支撐位；若反彈，有機會挑戰112,700美元，若跌破支撐，則可能跌至四月低點附近74,500美元或69,000美元支撐位，並因清算壓力出現劇烈波動。

開曼法院頒布的禁止令禁止Maple Finance在未經Core Foundation書面同意下推出其競爭產品syrupBTC及交易CORE代幣。Core Foundation控告Maple Finance違反與雙方聯合lstBTC流動質押專案相關的24個月排他條款，以及濫用專有研究與工程資源。此禁止令凸顯排他性協議在保護智慧財產權方面的重要性。法官Jalil Asif KC裁定，僅靠賠償金無法補救機密資料的濫用。Maple Finance否認不法行為，捍衛貸方權利並計畫法律挑戰。投資者應關注仲裁進行期間CORE代幣流動性、lstBTC收益率及更廣泛的代幣化比特幣市場的波動。

Coinbase 已同意收購 Vector，一個基於 Solana 的鏈上交易平台，能即時掃描和索引新代幣，並追蹤 Solana 去中心化交易所（DEX）上的早期流動性。此交易預計在年底前完成，並須符合慣常條件，將把 Vector 的索引和路由技術直接整合至 Coinbase，淘汰 Vector 獨立應用程式，並讓其團隊加入交易所。延續 Deribit 和 Liquifi 等先前收購，此舉深化 Coinbase 的鏈上交易能力，推進其「一切交換所」願景。今年 Solana DEX 交易量突破兆美元，Vector 快速的代幣發現與流動性路由將促成更快速的上架與更有效率的交易，提升加密交易者的市場存取與效率。Coinbase 將維持 Tensor 獨立，專注整合 Vector 的鏈上資產發現與路由功能。

美國國土安全部展開名為「紅日落行動」的數月調查，針對中國加密貨幣挖礦領導者比特大陸。調查人員在美國港口扣押比特幣挖礦機，拆解晶片及韌體以發現硬體漏洞或隱藏後門，防止遠端操控或破壞關鍵基礎設施。此調查源自比特大陸設備在懷俄明軍事飛彈基地附近運作的報告，以及2025年參議院情報委員會報告指出公司設備存在「令人憂慮的漏洞」。當局也在審查可能涉及比特大陸硬體的關稅及進口稅違規問題。比特大陸否認任何安全缺陷或知悉「紅日落行動」，堅稱其產品符合美國法律。交易者應關注監管更新及可能進口限制，因為加強審查可能收緊比特幣挖礦硬體供應鏈，並影響挖礦產業情緒。

Kalshi是一個受美國CFTC監管的預測市場平台，在最新一輪由Apollo Global Management、Blackstone Growth及Salesforce Ventures領投的融資中籌集了10億美元，估值提升至110億美元。新資金將加速產品開發，擴大其加密價格預測市場，並通過策略性招聘和行銷強化流動性和交易量。自推出以來，Kalshi已處理超過20億美元的名義交易，並推出數十個市場，包括比特幣（BTC）和以太坊（ETH）價格事件。強大的投資者支持凸顯加密交易者對受監管事件衍生品及多元化風險管理工具日益增長的需求。

Fanatics已與Crypto.com合作，預計於未來數週內推出加密預測市場平台。新平台將允許用戶對現實世界事件進行加密貨幣下注，涵蓋範圍從體育賽事結果到選舉。執行長Michael Rubin強調Fanatics進入Web3以及Crypto.com擴展服務的推動。具體功能、範圍及地理覆蓋範圍尚未公開。Fanatics持有23個美國州的監管許可，並正在申請其餘27個州的批准。初期焦點預計將放在體育預測市場，利用Fanatics的專業知識。此舉使Fanatics成為Kalshi和Polymarket等現有競爭者的對手。交易者應持續關注產品功能與發佈日期的後續公告。

OpenAI已全球推出其ChatGPT群組聊天功能，允許Free、Go、Plus和Pro方案的最多20名用戶在單一AI驅動的討論串中協作。這項群組聊天更新讓參與者能標註ChatGPT，完成摘要討論、規劃專案或草擬文件等任務。會話與個人歷史獨立，以保護隱私；未成年人加入時則有家長監控及內容限制。此功能於亞洲及太平洋地區成功試點後推廣。同時，OpenAI發布了具備新「Instant」與「Thinking」模式的GPT-5.1，並推出了Sora文字轉影片應用程式。加密貨幣交易者可利用這些AI增強功能進行團隊策略開發、即時市場分析及自動報告產生。整合工具簡化了協作與內容創作，有望提升效率，而不會直接影響加密貨幣價格。

MEXC 與區塊鏈安全專家 Hacken 合作，推行每月的 Proof of Reserves 審計，加強其加密貨幣交易所的透明度架構。透過發布基於密碼學 Merkle Tree 資料及詳細第三方審核的公開報告，此舉確保 MEXC 資產準備金超過客戶餘額的 100%。這些每月審計提供即時透明度並能快速識別任何差異，降低交易對手風險。Hacken 的 Web3 認證與專業知識保證獨立且準確的準備金驗證。交易者可在線上查看最新的 Proof of Reserves 資料，而 Hacken 將定期發布詳細報告。此舉回應行業對更強問責制的需求，並可能促使其他交易所採用類似透明措施。整體而言，MEXC 的每月 Proof of Reserves 審計旨在建立長期市場信任並保障用戶資金安全。

於2025年11月21日，歌手兼加密貨幣投資人黃立成（Machi）在Onchain Lens追蹤的25倍槓桿以太坊多單中遭遇部分ETH強制平倉。在持續的市場波動中，Machi累計虧損超過2,018萬美元，並積極降低其ETH曝險。此次ETH強制平倉突顯了加密市場高槓桿的風險，並強調了交易者強健風險管理的重要性。

由眾議員Warren Davidson重新提出的「Bitcoin for America Act」將允許美國納稅人以比特幣（BTC）支付聯邦所得稅、遺產稅、贈與稅及消費稅。根據法案，美國國稅局（IRS）將把BTC付款按面值轉換為20年期國庫券，設立新的策略性比特幣準備金，且不會觸發資本利得或損失。該準備金由財政部管理，採用冷錢包與地理分散設施等安全保管措施，目標為對沖法幣貶值、強化美國資產負債表並降低債務依賴。配套的參議院法案與業界強力支持突顯數位資產的監管接受度日增。然而，鑒於實施複雜性、價格波動及合規成本疑慮，法案通過尚不確定。若通過，「Bitcoin for America Act」有望提升BTC於零售及機構投資人的實用性，並可能引發類似過往加密貨幣稅改期間的牛市反應。

Coinbase 將於11月20至21日（視流動性要求而定）在 Coinbase.com、Coinbase App、Coinbase Advanced 及 Coinbase Exchange 為機構用戶上市 Aster（ASTER）現貨交易。Aster 是下一代多鏈去中心化交易所（DEX），整合現貨與永續合約交易於單一流動性樞紐。ASTER 在 MEXC 上市後，價格飆升1650%，日交易量突破7.6億美元。Aster 擁有31億美元市值，並與 YziLabs、PancakeSwap、CMC Labs 建立策略合作，於 DEX 領域獲得動能。投資人現可買賣、轉換、傳送、接收及儲存 ASTER，拓展資產多樣性。過去 Coinbase 上市經常帶動流動性與交易量飆升，ASTER 預計市場活動及波動性將提升。請密切關注價格變化及委託簿深度，掌握潛在機會。此上榜凸顯 Coinbase 支持新興區塊鏈專案的策略，並可能加速 Aster 採用及市場信心。

Litecoin價格預測概述了2025年、2026年及2030年LTC價值的三個方案，評估其是否能飆升至1,000美元。保守情境下，LTC在2025年可交易於180至250美元，2026年上升至220至350美元，2030年達到400至600美元。溫和及樂觀的預測將上限推高至2025年的400至600美元、2026年的350至550美元，以及2030年最高達900至1,200美元。 主要推動因素包括網絡升級——如MimbleWimble隱私功能及Lightning Network整合——更廣泛的商戶採用、監管明確以及正面的市場情緒。實現10倍增長仰賴持續的牛市條件、大規模使用、成功的協議改進及有利的宏觀趨勢。 風險涉及來自新區塊鏈的競爭、監管挫折、宏觀經濟波動及潛在的安全問題。交易者應分散投資組合，監控監管發展，並結合短期策略與長期持有。 整體而言，Litecoin價格預測仍謹慎樂觀。儘管預期短期波動，LTC已建立的基礎設施、積極的開發及與比特幣的相關性支持加密交易者對長期牛市的展望。

美國地區法院判處Samourai Wallet聯合創辦人Keonne Rodriguez與William Lonergan Hill分別入獄四年及五年，原因是他們透過非託管式CoinJoin混合器Whirlpool，經營未取得許可的資金轉送業務。檢察官表示Samourai Wallet的服務未經FinCEN註冊，透過其伺服器路由並協調“Ricochet”混合交易，協助洗錢。 此判決強化了司法部的立場，即僅採用非託管模型並不能使營運者免於遵守資金傳送相關的監管規定，與先前的Tornado Cash案件呼應。自2024年9月Samourai關閉後，開發者推出Ashigaru，一款開源混合器，目標是達到完全去中心化，以避免類似的法律風險。 交易者應注意，司法部加強對隱私工具的執法可能會加劇整個產業的監管審視，可能影響隱私幣及混合器服務的流動性與市場情緒。

薩爾瓦多於11月18日創下比特幣購買紀錄，以約1億美元購入1,090枚比特幣，當時價格跌破9萬美元。此次比特幣購買使該國儲備從5,968枚提升至7,475枚，現值約6.83億美元。此舉為總統納伊布‧布克利自2022年11月啟動每日購買以來最大單日購買量。此舉發生在一項價值14億美元的國際貨幣基金組織（IMF）協議框架下，該協議限制公共部門購買比特幣。雖然IMF指出近期儲備增加可能反映內部轉移，薩爾瓦多比特幣辦公室堅稱額外的比特幣是用非財政資金從開放市場購買。支持者視此策略為長期避險，但批評者警告其波動風險與透明度問題。

根據Zero Hash於美國對500名年齡介於18至40歲、年收入介於10萬至100萬美元的高收入投資者調查，35%因財務顧問缺乏加密貨幣服務而終止合作。在年收入超過50萬美元者中，此比例升至50%，且有25萬至100萬美元資金從缺乏數字資產布局的公司撤出。隨著BlackRock、Fidelity及Morgan Stanley等機構擴展加密貨幣服務，市場對數字資產信心增強。BlackRock申請ETH質押型ETF突顯主流採用。84%受訪者計畫於一年內增加加密資產持有，92%要求在受保及受監管架構中，除BTC與ETH外能夠取得多種代幣，避免投機性交易所。為留住客戶及保護費用收入，財務顧問必須整合合規加密服務，如山寨幣相關的交易型產品、質押、直接代幣托管、第三方解決方案及整合交易儀表板，隨著區塊鏈成為財富管理的標準。

滙豐銀行將於2026年中起向美國及阿聯酋的企業客戶提供代幣化存款服務。此區塊鏈銀行解決方案已在新加坡、香港、英國及盧森堡啟用。它將傳統存款轉換為由滙豐資產負債表支持的數位代幣，並可累積利息。該服務支援歐元、英鎊、美金、港幣及新加坡幣，未來將加入阿聯酋迪拉姆。 代幣化存款實現全天候24/7即時本地與跨境付款，也為財資自動化、可程式化付款及AI驅動的自治財資奠定基礎。與穩定幣不同，滙豐的存款代幣在銀行系統內運作。 滙豐正在與發行者探討穩定幣儲備管理，並可能視美國GENIUS法案等法規明確性發行自家數位貨幣。此舉與花旗集團、德意志銀行及桑坦德銀行的類似計畫相符。 對加密貨幣交易者而言，區塊鏈銀行機構採用增加可提升鏈上流動性。代幣化存款對非銀行穩定幣構成新競爭。請密切關注財資自動化及可程式化付款的發展，尋找交易機會。

BlackRock 的 iShares 比特幣信託（IBIT）於 11 月 18 日錄得單日最大資金流出 5.23 億美元，標誌著連續第五天贖回，總額達 14.25 億美元。這些提款與比特幣價格跌破 9 萬美元同時發生，較 10 月的高峰 12.6 萬美元下跌約 30%。現貨比特幣 ETF 的平均購買價格為 90,146 美元，導致許多投資者處於持平或虧損狀態。儘管贖回嚴重，IBIT 於 11 月 19 日仍為領先的比特幣 ETF，管理資產達 876.3 億美元。與此同時，Grayscale Bitcoin Mini Trust 及 Franklin Templeton 的現貨比特幣 ETF 分別吸引了 1.396 億美元及 1,080 萬美元的資金流入，顯示產品間出現資金輪動。分析師認為資金流出主要因機構風險規避及先前獲利了結。低交易量和 9 萬美元以下的高波動性可能在短期內推動進一步贖回。不過，3 月至 10 月累計近 250 億美元的資金流入顯示強勁的機構需求，若市場情緒改善，有望支撐回升。

美國貨幣監理署（OCC）於11月19日，根據監理長Jonathan Gould發布的詮釋函1186中澄清，全國銀行得以購買、持有及運用加密貨幣來支付區塊鏈網絡（Gas）費用。指引依據GENIUS法案，允許機構在存在「合理可預見的需求」以支付許可活動費用時，維持合理的加密貨幣餘額。以太坊（ETH）為例，OCC指出以原生代幣結算交易可避免因現貨購買或第三方費用服務而產生較高成本與營運風險。銀行亦可為了在自有或第三方平台上的測試保留加密貨幣，前提是所有活動均符合現行法規與風險管理標準。此項劃時代的轉變，相較先前審慎警告，凸顯了對區塊鏈整合更為包容的態度，簡化銀行在去中心化金融（DeFi）及穩定幣服務上的運作，同時維護保障措施。

日本交易所集團正在檢討針對持有大量加密貨幣儲備的上市公司採取新的監管措施。日本交易所集團可能要求這些轉向加密資產策略的公司進行額外審計，並套用現有的後門上市防範措施。此舉是在三家上市企業暫停數位資產購買後，由JPX警告過度持有加密貨幣可能限制募資能力。此次檢討針對像Metaplanet這類比特幣財庫持有者，Metaplanet是全球第四大公開企業比特幣持有者，擁有30,823 BTC。尚未有正式決定。交易者應密切關注加密貨幣監管更新，因為加強的加密審計及治理規則可能影響企業策略以及投資人對數位資產市場的信心。

Google 推出 Gemini 3，為其最先進的大型語言模型。Gemini 3 結合了最先進的多模態推理、Vibe 編碼及代理式 AI 能力。它在基準測試中取得創紀錄的成績：在 Humanity’s Last Exam 得分 37.4，LMArena 名列前茅，GPQA 得分 91.9%，MathArena 得分 23.4%。新的 Deep Think 模式將 ARC-AGI-2 提升至 45.1%。Google 亦推出 Antigravity 編碼工具，整合聊天、命令列及瀏覽器，實現代理式工作流程的流暢化。部署涵蓋 Gemini App、Search AI、AI Studio 及 Ultra 訂閱用戶的 Vertex AI。代理功能能執行如取得 ETH 價格及更新試算表等任務。擁有超過 6.5 億用戶及 1,300 萬開發者，Google 強化其 AI 領導地位。交易者可利用 Gemini 3 進行自動鏈上數據分析及加密貨幣交易策略。

比特幣跌破91,000美元，恐懼與貪婪指數達到「極度恐懼」。大型持有者獲利了結、流動性緊縮及宏觀不確定性，促使交易者尋找Layer-2解決方案以提升BTC速度及實用性。一個重要項目是Bitcoin Hyper。這個由Solana VM驅動的Layer-2網絡直接在比特幣上結算，支持智能合約及去中心化金融（DeFi）。 Bitcoin Hyper的預售已籌資2780萬美元，HYPER代幣價格為0.01328美元。早期支持者可質押HYPER，年收益約40%。協議透過正統橋樑鑄造包裝BTC，並定期錨定於比特幣。擁有210億總供應量、分階段定價與短期本金和獎勵鎖倉，Bitcoin Hyper目標確保2025年DEX及CEX順利上市。近期有超過50萬美元的巨鯨配置，凸顯機構興趣增加。 預售風險包含執行挑戰、採用障礙、代幣經濟攤薄及團隊匿名性。但若Bitcoin Hyper能提供更快交易、強健安全及完整可編程性，將有望成為比特幣生態系統的核心基礎設施層。在波動市況下，Bitcoin Hyper等Layer-2預售為交易者提供對沖BTC回調並進入新興DeFi機會的方式。

新加坡金融管理局（MAS）公布了全面穩定幣監管計畫。在新加坡金融科技節的演講中，常務董事謝德均警告指出，未受監管的穩定幣常常失去其掛鉤關係，對金融穩定性構成風險。擬議的規則將要求發行者持有高品質儲備並保證可靠的贖回權。MAS 將此與2008年貨幣市場危機及造成550億美元損失的UST/LUNA崩盤，以及2022年Three Arrows Capital的倒閉作比較。隨著受監管的穩定幣擁有系統性重要性，MAS 將強化規則，提升跨境合作並考慮中央銀行設施的存取。此分階段的穩定幣監管策略旨在保護市場免於脫鉤衝擊，並支援機構採用。另方面，MAS 正在Project BLOOM下測試批發CBDC及代幣化資產，並透過與花旗銀行及BNY Mellon等銀行合作的Project Guardian試驗，支持代幣化資產。MAS 並敦促業界採納開放標準與互通性，以避免網路分裂。

Digital Chamber的州網絡計劃於2026年中期選舉前，為美國州立法者提供加密貨幣政策培訓。此計劃由執行董事Anastasia Dellaccio與執行長Cody Carbone領導，提供工作坊、教材及區域巡迴，教導立法者有關數位資產的監管。創始成員包含Michael Saylor的策略團隊、Hedera（HBAR）、Input Output（ADA）及Crypto.com（CRO）。初期活動在紐約、亞利桑那、俄亥俄及新罕布什爾舉行，且將透過2026數位資產巡迴擴大。與Future Caucus的合作介紹年輕官員產業觀點及加密政策指南。全新微型助學金計劃將資助州區塊鏈協會、大學社團及社區創新團體，提升本地區塊鏈教育與倡議。透過培養知識型政策制定者與制定公平的數位資產法律，該計劃旨在提升監管明確性，對數位資產是一個看漲訊號。

Tether 已向 Ledn 注入未公開資金，Ledn 是一個領先的比特幣支持借貸平台，目標是擴大全球加密貨幣支持的貸款及信貸的可及性。Ledn 於2018年成立，已發放超過28億美元的全抵押比特幣貸款，其中包括2025年第三季的3.92億美元，並創造超過1億美元的年度經常性收入。該合作將把 USDT 穩定幣流動性整合到 Ledn 的自我託管基礎架構中，強化數位資產基礎設施，讓使用者能在不出售資產的情況下取得貸款。預計至2033年，加密貨幣抵押貸款市場將達600億美元，Tether 此舉有助提升比特幣借貸能力，並有望加速市場成長。

Coinbase與Kalshi推出USDC結算的預測市場，為交易者提供受監管的事件合約平台。根據合作關係，Kalshi利用Coinbase Custody的機構級託管服務，管理所有USDC的存款、交易及支付。該USDC預測市場讓用戶可對結果下注，範圍從經濟數據發布到體育賽事，同時藉由穩定幣的價格穩定性和即時結算，降低摩擦並提升流動性。作為CFTC監管平台，Kalshi強化合規與安全，目標吸引更大交易量與機構資金流入。交易者應隨平台擴展，監控運作時間及結算速度等關鍵指標。

Trump Org 與 Dar Global 將於2028年底開設 Trump International Hotel Maldives，擁有80間海濱及水上別墅。這是實體資產代幣化的首例，度假村高達70%的資金將透過加密代幣籌募，讓投資者享有部分所有權、收益分配、股利及轉售權利。這些加密代幣可進行24/7交易，標誌著從傳統房地產投資的轉變，旨在提升流動性並民主化高端房地產的進入門檻。Eric Trump 稱此模式為「代幣化房地產投資的新基準」，Dar Global執行長Ziad El Chaar強調其奢華款待與區塊鏈資金的結合。這項里程碑專案有望加速加密市場中實體資產的代幣化。

Mastercard與Polygon Labs合作，推出以用戶名稱為基礎的轉帳功能，應用於自我託管的加密錢包。這種以用戶名稱為基礎的轉帳透過以易於記憶的別名取代冗長的地址，簡化使用者體驗。Mastercard透過其Crypto Credential框架，為鏈上地址發行可讀且經驗證的人類友好別名。Mercuryo負責使用者驗證與別名發行。使用者亦可在Polygon上鑄造鏈上靈魂綁定（soulbound）代幣以證明所有權。Polygon的權益證明網絡在Rio及Heimdall v2升級後，提供快速結算、低費用及高吞吐量。此加密別名方案減少了轉帳錯誤，並為DeFi帶來熟悉的支付體驗。該舉措基於Mastercard既有的加密策略，包括與Chainlink的合作，以及與Ripple、Gemini和WebBank共同使用RLUSD穩定幣進行信用卡結算的試驗。在Shift4 Payments、Swapper Finance、XSwap與ZeroHash等Web3合作夥伴的支持下，本計劃旨在提升數位代幣轉帳的信任度與可及性。隨著使用者友善的自我託管錢包普及，交易者應留意鏈上活動增加以及MATIC、LINK和RLUSD的潛在需求。

比特幣七個月來首次跌破9萬美元，受到清算後賣壓、ETF資金流出以及美國聯準會利率調降不確定性的壓力。比特幣自11月初超過12.6萬美元高點下跌約28%，大戶拋售及地緣政治緊張增加了波動性。BitMine的Tom Lee與Bitwise的Matt Hougan表示，目前水準可能標誌著短期市場底部，以及為長期投資者帶來世代性的購買機會。9萬美元左右的支撐位現今至關重要：若比特幣能守住此水平，穩定情勢或將促使價格回升。Lee亦預測比特幣將帶領更廣泛的市場反彈，並在年底前創下新高。交易者應密切關注疲勞信號以及9萬美元的支撐位，以掌握潛在的多頭反轉進場點。