暗号資産ニュース

Galaxy Digitalは2025年末のビットコイン価格目標を185,000ドルから120,000ドルに引き下げました。同社は、機関投資家がパッシブETFのフローを通じて供給を吸収する成熟した市場を理由に挙げています。主なトリガーは、10月10日のフラッシュクラッシュで、400,000BTCのホエール売却後に200億ドルの清算が発生し、さらに5日連続で米国のビットコインおよびイーサリアムのスポットETFから10億ドル以上の資金流出があったことです。オンチェーンデータはスポット需要の減少を示しています。金、AIインフラ株、ステーブルコインの物語からの競争もビットコインからの資本を逸らしています。 10月の過去最高値126,080ドルから18％の調整や72,000ドルまでの弱気予想にもかかわらず、Galaxyはビットコインの市場構造が維持されているとしています。トレーダーは短期的な価格圧力を予想すべきですが、ETFの流入と機関需要が続く場合、年後半に回復が見られる可能性があります。

トロン創設者のジャスティン・サンは、45,000 ETH（約1億5450万ドル）をAAVEからLidoに移動し、stETHとしてステーキングしました。Arkham IntelligenceとNansenのオンチェーンデータによると、彼の公開ウォレットには25.7億ドル相当の暗号資産が保有されています：24億TRX（7億2200万ドル）、4億8370万ドルのstETH、4億ドルのUSDT、その他AAVEおよびWLFIトークン。今回のETHステーキングは内部ウォレット再構築の一環で、一時的にETH保有額が5億3400万ドルに達し、5億1900万ドルのTRX残高を上回りました。トレーダーは、この貸付からステーキングへの移行を、特にETHが4100ドルから3400ドルに下落した後のEthereumに対する長期的な強気のサインと解釈しています。この動きは7月に5万600ETHをバイナンスに送金した際の大型保有者の蓄積期間に続くものです。ETHのステーキングは流通供給を減らし、Ethereumネットワークのセキュリティと利回りの見通しに対する信頼を示しています。

11月10日、イングランド銀行は安定コイン規制に関する協議文書を公開し、英国の枠組みを米国のGENIUS法のタイムラインに合わせることを目指しています。副総裁のサラ・ブリーデン氏は、デジタル決済トークン、発行者の要件、運用基準、リスク管理に関する詳細な規則を発表しました。これは、英国と米国の規制当局および財務省が連携して取り組んだ結果であり、チャンセラーのレイチェル・リーブス氏が米国財務長官スコット・ベセント氏と会談した後の動きです。新たな枠組みは規制の遅れへの懸念に対応し、市場の安定性を確保しつつイノベーションを促進することを目指しています。並行して、カナダは2025年の予算案で完全準備金と強力な管理を備えた国家安定コイン体制を提案しています。Western Union、SWIFT、MoneyGram、Zelleが安定コインソリューションを統合するなど、企業の需要も高まっています。米財務省は、3100億ドルの安定コイン市場が2028年までに2兆ドルに拡大すると予測しており、将来の市場成長を支えるための明確で調和のとれた規制の必要性を強調しています。

カナダ財務省は2025年の連邦予算において、フィアット担保型ステーブルコインに関する国内初の全国的な規制枠組みを提案しました。この計画では、発行者に対して完全な資産準備金の保有、明確な償還ポリシーの設定、強固なリスク管理とデータ保護・プライバシーの確保を義務付けています。実施監督のため、カナダ銀行は2026〜27年度に1,000万カナダドルを割り当て、小売決済活動法のライセンス料から毎年500万カナダドルを回収します。ステーブルコインは現在、世界の暗号資産取引の約30％を占め、チェーン上の取引高は4兆米ドルを超え、USDTとUSDCが主導しています。カナダの枠組みは米国のGENIUS法、EUのMiCAを反映しており、世界的なデジタル資産政策と整合しています。業界リーダーは、この規制が金融の安定性を高め、消費者資金を保護し、Shopify支援のTetra DigitalやWestern UnionのSolanaベースのトークンなど民間部門のイノベーションを支援すると期待しています。専門家は、過去のTerraUSD崩壊、大規模DeFiの不正利用、USDeのペッグ離脱などの事例は担保性とシステミックリスクの重要性を示していると警告しています。このステーブルコイン規制は市場の信頼とより広範な採用に対して強気の材料と見なされています。

11月3日に発生したBalancerのハックは、攻撃者がBalancer v2 Composable Stable Poolsの精度損失の脆弱性を悪用したものです。フラッシュローンとバッチスワップを利用し、低流動性時の丸め処理ロジックを操作して複数のチェーンで約1億2,000万ドルを盗み出しました。攻撃はバッチスワップ中の整数固定小数点切り捨てに起因しています。攻撃者はBalancer Pool Tokens（BPT）を流動性トークンに交換し、小規模なosETH↔WETHの取引を繰り返すことで丸め誤差を拡大させました。このサイクルを繰り返すことで内部残高が膨らみ、Vaultから大規模な引き出しを可能にしました。SlowMistはTornado Cashを経由して盗まれた資金を複数のオンチェーンアドレスに追跡しました。これに対応してBalancerチームは脆弱なプールを一時停止し、新規プール作成を阻止、緊急制御を実施しました。ホワイトハットによる介入とMonerium、Sonic Labs、Hypernativeとの協力により、盗まれたosETHの約73.5％を回収しています。この事件はスターブルプールの精度管理におけるDeFiの重大なセキュリティリスクを示しています。Balancerは今後の流動性プール保護のために継続的な監査とロジック改善を開始しています。暗号通貨トレーダーは今後のセキュリティアップデートやスターブルプールに影響を与えるパラメータに注意を払うべきです。

Future Holdingsは、Fulgur Ventures、Nakamoto、TOBAMが主導する戦略的資金調達ラウンドで2,800万CHF（3,450万ドル）を調達し、ヨーロッパに焦点を当てたビットコイントレジャリープラットフォームを構築します。スイス拠点の同社は、機関投資家向けビットコイントレジャリー戦略を拡大し、オンバランスシートでのBTC準備高を増加させ、スイスのガバナンス標準のもとでマルチシグネチャーの保管およびウォレットインフラを強化します。また、独自のリサーチダッシュボード、トレジャリーマネジメントツール、アドバイザリーサービスを立ち上げ、企業のビットコイン導入をサポートする計画です。統合プラットフォームは、トレジャリーオペレーション、リサーチ＆アナリティクス、インフラ＆プラットフォーム開発、戦略的アドバイザリーを含みます。リーダーシップチームには、会長リチャード・バイワース、CEOセバスチャン・ヘス、共同創設者マーク・サイズ、ジュリアン・リニガー、ビットコインの先駆者アダム・バックが名を連ねています。スイスのゼロベース金利と低い債券利回りは、機関向けビットコイントレジャリーの成長に理想的な環境を提供します。

Dinari、Chainlink、そしてS&P Dow Jones Indicesは、2025年第4四半期にAvalanche上でS&P Digital Markets 50 Onchain Indexをローンチします。S&P Digital Markets 50 Onchain Indexは、35の米国上場株式と15の主要デジタル資産を組み合わせたトークン化されたベンチマークです。Chainlinkのオラクルはリアルタイムの価格フィード、Proof of Reserve、NAVLink、SmartAUMサービスを提供し、データの完全性を確保します。DinariのdShares製品は、各証券を1対1でトークン化し、規制されたカストディアンによって裏付けられ、オンチェーンで決済されます。 このトークン化されたインデックスは、従来の金融とDeFiを橋渡しします。機関レベルの透明性、プログラム可能な金融、短縮された決済時間を提供します。新しいインデックスは、多様化されたオンチェーンの株式および暗号資産へのエクスポージャーを求めるトレーダーに対して、グローバルなアクセスと強化されたコンプライアンスを開きます。

暗号資産業界のスーパーPAC、Fairshakeがオハイオ州選出の民主党議員シェロッド・ブラウンを落選させようと多額の資金を投じたものの、失敗に終わった。ブラウンは、対抗広告に約5,600万ドルが費やされたにもかかわらず、約5ポイント差で上院選に勝利した。この額は、2026年の選挙サイクル中にFairshakeと関連団体が政治広告に費やしたとされる約1億5,400万ドルの3分の1を超える。Fairshakeはイリノイ州の予備選でジュリアナ・ストラットンを阻止できなかった一方、支援したバリー・ムーア、エイドリアン・ボアフォ、アンディ・バー、ジャスミン・クラーク、クリスチャン・メニフィーはそれぞれ本選で勝利した。その他の結果はまちまちだった。ネブラスカ州の共和党候補ピート・リケッツを支援する1,100万ドルの取り組みは成功したが、暗号資産推進派のブライアン・スタイルとビル・ハイゼンガは下院議席を失った。Fairshakeは接戦の選挙区で候補者の当選を後押ししたと述べ、2028年も活動を続ける方針だ。報道によると、約5,600万ドルの資金が残っている。今回の結果は、Fairshakeの巨額な政治支出が勝利を保証するわけではないことを示している。民主党の躍進と議会の主導権の変化により、Digital Asset Market Clarity Actを含む暗号資産関連法案の行方はさらに予測しにくくなり、ワシントンで規制改革を求める業界の取り組みも難しくなる可能性がある。

ブロックチェーン分析企業のBubblemapsは、4人の暗号資産インフルエンサーに関連するウォレットの動きが、本人たちの公の主張や過去の宣伝活動と一致しない可能性があると述べています。調査結果はオンチェーン分析に基づく推定であり、独立した検証を受けた利益額ではありません。 Bubblemapsは、KimchiがTRUMPで得た利益を約600万ドルと推定しており、オンライン上の約4,000万ドルという主張を下回っています。また、Solsticeが宣伝した複数のミームコインで、協調した買い付けがあったと特定しました。新たに作成されたウォレットが同程度の割り当て分を購入し、トークンのデプロイヤーとつながっていたと報告されています。 Bubblemapsは10月のAnglioの投稿約534件を分析し、関連ウォレットは同氏のコールの約61%について、平均20秒前に購入し、その後すぐに売却していたと述べました。推定利益は約13万ドルです。Anglioはこの手法を使っていることを認めています。同社はまた、0xEthanに関連するウォレットがコールから約3分以内に売却することが多く、推定利益は約12万5,000ドルだったとしています。 Bubblemapsの調査結果を受け、トレーダーはインフルエンサー主導のミームコイン宣伝、ウォレット間のつながり、流動性をより慎重に調べる可能性があります。これらの疑惑は、独立して確認された利益を立証するものではありません。トレーダーは推定値を慎重に扱い、KOLの推奨だけに頼らず、オンチェーン上の動きを評価すべきです。

サードパーティーの取引プラットフォームSignalPlusがセキュリティ上の問題の可能性を報告したことを受け、Binanceは11月5日、SignalPlusに接続されたAPIキーを無効化した。Binanceは、自社のシステムに影響はなく、顧客資産も安全だと説明した。この措置の対象はSignalPlusとの接続のみで、BinanceのすべてのAPIキーではない。Binanceはユーザーに対し、取引所上でポジションと未約定注文を直接確認し、SignalPlusが問題を解決するまで再接続しないよう勧告した。また、IPアドレスのホワイトリスト登録も推奨した。Binance共同創業者のChangpeng Zhao氏は、他の取引所でSignalPlusを利用するユーザーにもAPIキーの無効化を呼びかけた。共同創業者のYi He氏は、連携パートナーにセキュリティ対策の見直しと不審な活動の監視を求めた。この事案はサードパーティーによるAPIアクセスのリスクを浮き彫りにしており、トレーダーが自動取引の権限を見直すきっかけになる可能性がある。これは10月下旬に起きたBinanceの別のセキュリティ事案に続くものだ。先の報道では、FBIが北朝鮮のハッカーによるものとした、63億ドル規模のハッキング疑惑が伝えられた。その後Binanceは、約28億5,000万ドル相当の資産を凍結または阻止したと発表した。Binanceは11月4日までに影響を受けた資産の約98％を補填し、損失は自社資金で負担すると述べた。

旧LINE FRIENDSのIPXは、2027年上半期に韓国および海外のオンライン店舗と実店舗で、Minicoin決済を段階的に導入する計画です。このサービスにより、顧客はデジタル資産を使って実物の商品を購入できるようになります。Minicoinは、IPXのキャラクターブランド「minini」を使用するライセンスのもと、Mini Labsが開発したユーティリティトークンです。提案されているブロックチェーン・エコシステムは、ファンのエンゲージメント、コンテンツ活動、取引を記録し、キャラクターグッズの小売とWeb3を結び付けることを目指しています。IPXは、ソウルの弘大地区にあるK-POP SQUARE店舗を例に挙げました。同店は初年度に100万人を超える来店客を集め、その約80％は90か国以上から訪れていました。この計画は、Minicoinが現実世界の決済に利用される可能性を示していますが、市場ごとの開始時期、決済処理の詳細、予想取引量は公表されていません。

HTXの市場データによると、11月4日のビットコイン価格は77,000ドルを下回り、24時間で0.33%下落しました。11月5日までには80,000ドルを下回り、24時間の下落率は0.34%でした。各報道は異なる価格水準を示していますが、値動きの理由については説明していません。ビットコインの日次下落幅は小さく、目先の値動きは限定的であることを示しています。トレーダーは、BTCが80,000ドルを回復するのか、それとも下回ったままなのかに注目する可能性があります。

アーサー・ヘイズ氏は、AI企業のIPOに伴う株式の希薄化が、暗号資産市場の流動性を圧迫する可能性があると警告しています。同氏によると、SpaceX、Anthropic、OpenAIの内部関係者が保有する株式が売買可能になれば、各社の株価に重しとなり、AI投資ブームへの信頼を弱め、借入コストを押し上げるおそれがあります。ヘイズ氏は、Anthropicは2027年6月までに83％の希薄化に直面する可能性があり、SpaceXの取引可能な株式の供給量は約50％増える可能性があると推定しています。いずれも同氏の推定であり、確定した結果ではありません。 株価の下落によって社債スプレッドが拡大すれば、AI企業はコンピューティングやデータセンターのプロジェクトに必要な資金を調達しにくくなる可能性があります。その結果、銀行が融資や証券ファイナンスを引き締め、米ドルの流動性が低下し、ビットコインなどの暗号資産に短期的な逆風となるおそれがあります。ヘイズ氏は、中央銀行が再び流動性を供給するまでは慎重な姿勢を保つよう勧めています。そうした支援は、いずれ暗号資産市場の助けになる可能性があります。また、より安価で豊富なコンピューティング能力は、オンチェーンAIエージェントに恩恵をもたらす可能性があるとも述べています。これらはヘイズ氏の見解であり、投資助言ではありません。

Solanaベースの融資プロトコルLoopscaleは、継続的な攻撃キャンペーンを検知したことを受け、運営を一時停止しました。過去1週間、同プロトコルのAPIには1日あたり3万件を超える悪意あるリクエストが寄せられ、その大半がSOLおよびUSDC Genesis Vaultsを標的としていました。Loopscaleによると、影響を受けたVaultには資金が補填されており、ユーザーの預け入れ資産に損失はありません。 調査とセキュリティ強化が行われる間、プロトコルは停止状態を続けます。Loopscaleは、意図しない清算のリスクを抑えるため、返済機能の復旧を優先する方針です。全面的な再開は調査結果次第となります。チームは関連する4つのアドレスを特定し、連邦法執行機関やセキュリティ専門家と協力しています。トレーダーは返済機能やVaultの運用に関する最新情報を確認する必要があります。預け入れ資産の損失は報告されていないため、短期的な市場への影響は限定される可能性がありますが、今回の件によりLoopscaleとSolana DeFiのセキュリティへの懸念が高まっています。

ブロックチェーン分析企業Bitqueryは、Mercado Bitcoinへのハッキングによる損失が10のブロックチェーンで計4,860万ドルに上ると推定している。これは、従来の約4,000万ドルという推定や、同取引所が公表した3,630万ドルを上回る。Bitqueryは11月2日の12:27から16:56（UTC）にかけて、36,042件のイーサリアム入金アドレスからの出金を追跡した。取引所が攻撃を封じ込めたと発表した後も、約4時間にわたって資金の移動が続いていたことを示している。Mercado Bitcoinは修正後の推定についてコメントしていない。 同取引所は顧客の損失を補償するとしている。Tether、Circle、Chainalysisの協力により、1,500万ドルを超える資金が凍結された。入金と出金は引き続き停止中で、Mercado Bitcoinは11月9日にウェブサイトを閲覧専用モードで再開する予定だが、送金再開の日程は決まっていない。 Bitqueryは、攻撃者のアドレスを、BitMart関連のウォレットから持ち去られた約39万1,000ドルの資金とも関連付けた。BitMartは11月2日にハッキングを確認し、初期調査では同じグループが関与した可能性が示されたと述べた。ただし、両事件の関連性や侵入の原因は確認されていない。この事件は取引所利用者にとってセキュリティや取引相手のリスクへの懸念を高めているが、暗号資産価格への直接的な影響は確認されていない。

サードパーティープラットフォームのSignalPlusが潜在的なセキュリティ上の問題を報告したことを受け、BinanceはSignalPlusに関連付けられたすべてのAPIキーを予防的に無効化しました。Binanceは自社システムに影響はなかったと説明しており、報告ではユーザーの損失やBinanceのシステムへの侵害が確認されたとはされていません。 Binanceの共同創業者であるHe Yi氏は、連携しているサードパーティープラットフォームに対し、セキュリティ管理の見直し、異常なアクティビティの監視、懸念がある場合の速やかなBinanceへの連絡を呼びかけました。CZ氏も、どの取引所でSignalPlusを利用している場合でも、APIキーを無効化するよう勧めました。トレーダーには、Binanceでポジションと未約定注文を直接確認すること、問題が解決するまでSignalPlusへの再接続を避けること、IPアドレスの許可リストを利用することが推奨されました。Deribitも関連する状況を報告しています。この件はAPIキーやサードパーティー連携に伴うリスクを浮き彫りにしていますが、BNBや市場全体への直接的な影響を示すものではありません。

デジタル資産保険会社のSoter Insureは、シリーズBの資金調達ラウンドで、Standard Chartered傘下のSC Venturesと日本のSBIグループを戦略的投資家として迎えました。既存投資家のToken Bay Capitalも出資を増額しました。Galaxyがラウンドを主導し、Coinbase Ventures、Franklin Templeton、Brevan Howard Digitalも参加しました。調達額は公表されていません。 Soter Insureは調達資金を、引受能力の拡大、引受および技術面の能力強化、アジア太平洋、欧州、米国での事業拡大に充てる計画です。アブダビに本社を置き、バミューダを拠点に事業を展開する同社は、金融機関向けにデジタル資産保険商品を提供しています。今回の投資は、暗号資産保険インフラに対する機関投資家の支援が続いていることを示していますが、暗号資産価格への直接的な影響については明らかにされていません。

フランス国民議会は、歳入に関する法案の項目全体を否決したことを受け、2027年度予算案から自己保管型暗号資産の報告義務案を削除した。この修正案は11月3日に賛成150票、反対44票、棄権8票で可決されていた。成立していれば、納税者は毎年12月31日時点で10万ユーロを超える自己保管型暗号資産を申告する必要があり、報告しなかった場合は最大1万ユーロの罰金が科される予定だった。国民議会は11月4～5日、歳入に関する項目を賛成ゼロ、反対458票、棄権2票で否決。これにより、自己保管型暗号資産の報告義務案に加え、暗号資産からステーブルコインへの交換に対する課税案や、暗号資産プラットフォームへの罰則強化案も削除された。この規則が削除されたのは手続き上の理由によるもので、内容の是非を問う個別の採決が行われた結果ではない。したがって、現時点でフランスの保有者に新たな年次申告義務はないが、議員がこの案を再び提出する可能性はある。この議論の一方で、EUのDAC8規則により、暗号資産プラットフォームは2026年から顧客情報を報告することになる見通しだが、自己保管型資産は引き続きその枠組みの対象外となる。

trastwallet.camにあるTrust Walletの偽フィッシングサイトは、接続されたウォレットをスキャンし、詐欺師が管理するアドレスへの送金を準備するよう設計されています。研究者は2026年11月4日にこのドメインを特定しました。コードはTrust Wallet、Phantom、OKXの各ウォレットに対応していますが、サイトの調査時にはトランザクションへの署名機能は無効になっており、直接的な被害は報告されていませんでした。このTrust Walletのフィッシングサイトは、より広範なキャンペーンに関連しているとみられます。Phishunt.ioは11月初旬までに、Trust Wallet関連の不審なウェブサイトを少なくとも9件記録しており、チューリッヒ警察は10月30日にTrust Walletを装ったフィッシングメールについて警告しました。暗号資産のトレーダーや自己管理型ウォレットの利用者にとって、この事件は、ウォレットを接続したり、予期しない署名要求を承認したりすると、資金が盗まれるおそれがあることを改めて示しています。URLを確認し、非公式なウォレット接続を避け、シードフレーズは決して共有しないでください。

取引プラットフォームのSignalPlusがセキュリティ上の問題の可能性を報告したことを受け、BinanceとDeribitはSignalPlusに関連付けられたAPIキーを取り消しました。Binanceは自社システムに影響はなく、ユーザー資産も安全だと発表しました。Deribitも、自社のシステムやデータが侵害された証拠はないと報告しました。 両取引所は、影響を受けたユーザーに対し、ポジションと未決済注文を確認し、プラットフォームが問題の解決を確認するまでSignalPlusに再接続しないよう呼びかけました。Binanceはさらに、IPホワイトリストを有効にするようユーザーに勧め、サードパーティー事業者にはセキュリティ対策を見直し、不審な活動を報告するよう求めました。取引所への侵害やユーザー資産の損失は報告されていません。今回の事案は、サードパーティーの暗号資産取引プラットフォームにAPIアクセスを許可するリスクを浮き彫りにしています。

Jefferiesによると、テキサス州で計画されているデータセンターの建設凍結は、AIインフラの成長を鈍化させ、発表済みの約13GW分のプロジェクトを危険にさらす可能性がある。次期州知事のジーナ・ヒノホサ氏は、地域社会、電気料金、水資源を守るための措置を議員らが定めるまで、新規データセンターの許可を一時停止する案を提示した。すでに建設中のプロジェクトは対象外になると報じられている。テキサス州には400を超えるデータセンター施設があり、この提案は業界にとって重要だ。停止が長期化すれば、既存設備の価値が高まり、AmazonやMicrosoftのような資金力のあるハイパースケーラーに有利となる可能性がある。一方、借入金に依存する独立系開発事業者は、プロジェクトが遅れ、収益の計上が先送りされれば、資金調達の圧力に直面しかねない。投資家は最終規則、「建設中」の定義、プロジェクトが他州へ移転するかどうかに注目するだろう。テキサス州のデータセンター建設凍結案は暗号資産への影響を直接示してはいないが、AIインフラや電力供給をめぐる不確実性が、エネルギー集約型のテクノロジー投資に対する市場心理に影響する可能性がある。

Goldman SachsとApollo Global Managementは、投資家との協議段階から、SpaceXの約400億ドル規模のAIチップ向け資金調達計画をウォール街で売り込む段階へと移った。一部の投資家には、近く予定されるより広範なローンのシンジケーションに先立ち、最大5億ドルの出資を約束するよう打診があった。債券による資金調達にはPIMCOも参加している。 Apolloが支援する事業体は、NvidiaのGPUと関連機器を約473億ドル分調達するための資金を提供する。これには、2027年上半期に登場すると見込まれる次世代Rubinチップも含まれる。購入資金は約400億ドルの負債（83億ドルのシニア担保付ローンと複数の債券トランシェを含む）と、SpaceXが前払いする約70億ドルのリース料で賄う。SpaceXは信用格付けの維持を目的としたオフバランス型の仕組みを使い、機器を約5年間リースする見通しだ。 リース契約では、機器が損傷したり事業運営が妨げられたりしてもSpaceXは支払いを続けなければならない一方、リース終了時のチップの残存価値は保証しない。そのため投資家は、SpaceXの信用リスク、固定的な支払い義務、そして急速に進化するAIハードウェアの価値をめぐる不確実性に直面する。この取引は、AIインフラの資金調達においてプライベートクレジットの役割が拡大していることを示す。また、米中間選挙で民主党が勝利した後、AIブームにさらなる圧力がかかるとの懸念もある。暗号資産やトークン市場に直接関係する要素はなく、この取引単独では暗号資産の明確な売買シグナルとはならない。

米中間選挙に伴う米国の序盤の取引で一時約75,700ドルまで下落したビットコインは、80,000ドルを上回る水準まで反発した。この回復は米国株の上昇やリスク選好の改善と同時に起きたが、アナリストは、持続的な相場の方向転換ではなく、テクニカルな反発にすぎない可能性もあると警告した。投資家が選挙結果や原油価格の下落を見極めるなか、ビットコインなどのリスク資産は上昇した。水曜日はダウが3％、S&P 500が約2％、ナスダックが1％超上昇。ブレント原油は約9％下落して1バレル約95ドルとなり、米10年国債利回りは4.9％を下回った。イーサは4％上昇し、2,400ドルをわずかに上回った。米国の現物ビットコインETFには水曜日、約7,500万ドルの純流入があり、イーサETFにも5,300万ドルが流入した。一方、ビットコインETFは10月に2億1,500万ドルの純流出を記録していた。暗号資産市場全体の時価総額は前月に約3,000億ドル減少し、約2.67兆ドルに落ち込んだ。1月以降、民主党が議会の上下両院を掌握すれば、CLARITY法案の進展が難しくなる可能性があり、暗号資産取引所やトークン発行者をめぐる米国の長期的な規制見通しに不確実性が加わる。トレーダーは流動性、金利、投資資金の流れにも注目すべきだ。これらの要因は、選挙そのものよりもビットコインの方向性を左右する可能性がある。

Gateは、Proof of Security（PoSEC）を発表しました。これは、準備金証明にとどまらず、極端なリスクシナリオにおける資産の保管状況とカバー率を調べることで、取引所のセキュリティを評価するための枠組みです。Gateによると、このようなシステムを導入したデジタル資産取引所は同社が初めてです。 11月4日08:00（UTC+8）時点のスナップショットで、Gateはコールドストレージのカバー率を104.58%と報告しました。プラットフォーム資産の88.26%はコールドウォレットに、11.74%はホットウォレットに保管されていました。同社の計算方法では、ホットウォレット内の資産が失われた場合でも、コールドストレージだけでユーザー資産の全額をカバーできるとしています。 独立した第三者監査人が数値を確認中で、Gateは検証後に報告書を公表するとしています。PoSECは、2020年に導入されたGateの準備金証明の取り組みを基盤とし、ホットウォレットとコールドウォレットの分離、マルチシグ制御、マルチパーティ計算（MPC）、リスク監視など、既存の安全対策も活用しています。監査結果が公表されるまでは、報告されたPoSECの数値は独立した確認を受けていません。この開示はカストディリスクに関する情報を増やすものですが、取引所リスクをなくすものではなく、暗号資産価格の直接的な変化を示すものでもありません。

Riot Platformsは、テキサス州コルシカナの拠点でAnthropicに910メガワット分のデータセンター容量を提供する、約280億ドル規模の15年契約を締結した。RiotとAnthropicの契約は、全面稼働後、年間約18億ドルの賃料収入を生む見込みだ。最初の容量の提供開始は2027年6月に予定されており、段階的な展開は2028年7月まで続く見通しだ。 プロジェクトの費用は約55億ドルと見込まれている。Riotは費用の80～90％を負債で賄う計画。一方、Anthropicは適格な建設費用について、最大36億ドルを将来の賃料から差し引くクレジットとして回収でき、年利は12％となる。Riotは、約5億～11億ドルを現金で拠出する必要があると見積もっており、この利息の仕組みによって資金調達費用が大幅に膨らむ可能性がある。 BitcoinマイニングからAIデータセンターへの事業転換を進め、Coinbaseからの借入金を返済するため、Riotは2026年最初の9カ月間に20,264 BTCを約15億ドルで売却した。9月末時点の保有量は2,418 BTCで、今後も新たに採掘したBitcoinのほぼすべてを売却する見込みだ。この契約は、マイニング企業がAIインフラからの収益を追求していることを示す一方、Riotの債務負担、プロジェクト遂行上のリスク、Bitcoin準備高の減少も浮き彫りにしている。

Schrodersは、実世界資産（RWA）企業のCentrifugeと提携し、Solana上でトークン化されたフィーダーファンドを立ち上げました。これにより投資家は、Schroder International Selection Fund Emerging Market Bondにブロックチェーンを通じて投資できます。投資家が保有するのはトークン化されたファンド持分であり、原資産の債券を直接保有するわけではありません。その価値は、ファンドが公表する純資産価値（NAV）に連動します。SchrodersにとってSolana上での初の商品です。 この戦略は新興国の政府債・社債に投資するため、リターンは金利、信用力、通貨、現地の経済状況の影響を受ける可能性があります。米国債などの国債やマネー・マーケット・ファンドといった現金に近い商品にとどまらず、Solana上のトークン化資産の幅を広げるものです。Schrodersの運用資産は1兆ドルを超え、新興国債券の運用経験は50年以上、専門家は40人以上にのぼります。Centrifugeによると、同社はこれまでに7億5,000万ドル超の資産をトークン化しました。Solanaのトークン化RWA市場の推計には幅があり、引用された数字の一つは40億ドルを上回ります。RWA.xyzは、より広いトークン化RWA市場を約390億ドルと推計し、そのうち約140億ドルを国債およびマネー・マーケット商品が占めています。 今回の立ち上げは、Stellar上のオンチェーンNasdaq-100ファンドをめぐるJanus Hendersonとの協業に続く、Centrifugeのクロスチェーン展開の一環です。投資家の適格要件、最低投資額、手数料、募集規模、DeFiとの連携については公表されていません。Solana上のこのトークン化ファンドは、機関投資家による多様なオンチェーン債券投資への拡大を示していますが、規模や利用しやすさは依然として不明です。新興国債券には、短期国債とは異なるリスクがあります。

Dogecoin（DOGE）は火曜日、日中安値の約0.080ドルから約0.084ドルまで回復しましたが、2セッション連続で反発を続けた後、木曜日には約0.077ドルで取引されました。直近の価格は、4時間足の50期間EMA（約0.0762ドル）を上回っていますが、約0.0786ドルに位置する下降トレンドラインの抵抗に直面しています。この水準を持続的に上抜ければ、0.0806ドルが次の焦点となる可能性があります。EMAを下回ると、0.0723ドルと0.0677ドル付近のサポートが試される可能性があります。 需要を示すシグナルは依然として弱い状況です。DOGE先物の建玉は、月曜日の11億8,000万ドルから木曜日には10億6,000万ドルに減少しました。また、Dogecoinに特化したETFでは、10月14日以降、新たな資金流入が確認されていません。以前の報道では、月曜日のETF純流出額は399,460ドルとされていました。建玉の減少は、買い手が明確に戻ったというよりも、レバレッジの縮小やショートポジションの買い戻しを反映している可能性があります。1億DOGE超を保有する大口ウォレットの保有割合は、9月1日の70.02%から69.74%に低下しましたが、この変化だけではトークンが売却されたとは言えません。 短期指標は改善し、4時間足のRSIは58付近、MACDはわずかにプラスとなっています。しかし、DOGEは依然として50日EMAの0.0876ドル、200日EMAの0.0923ドルを下回っています。また、前回の日足RSIは39付近で、マイナスのMACDとともに勢いの弱さを示していました。トレーダーは、DOGEが0.0786ドルを突破し、需要を維持できるかを注視しています。突破できなければ、下値のサポート水準が引き続き焦点となります。

XRP Ledgerは11月4日、ledger 108,112,129でfixCleanup3_4_0 amendmentを有効化し、委任されたPaymentBurn権限に存在した欠陥を修正しました。特定の状況下では、認可された委任者が残高ゼロをまたぐ支払いを行うことで、発行トークンを生成できる可能性がありました。この問題は、ステーブルコインなどの資産を含むトラストライン上のトークンとMulti-Purpose Tokensに影響しましたが、XRPのネイティブ供給量には影響しません。公に確認された悪用事例や、影響を受けた発行者はありません。 このXRP Ledger amendmentは、残高ゼロをまたぐPaymentBurnトランザクションを拒否するとともに、トレーディングプール、エスクロー準備金、Multi-Purpose Tokenの認可、トランザクション署名に関する問題にも対処します。10月21日にバリデーターの支持が必要な基準を下回ったため、必須の14日間の承認期間が再開されました。修正前に委任機能が有効だった27日間、発行者には該当する権限を付与しないよう助言されていました。 このamendmentによって、提案されているXRP Ledgerの融資機能が有効になるわけではありません。これらの機能には、別個のamendmentとバリデーターの承認が必要です。このアップグレードはXRP Ledgerのセキュリティへの信頼を高める可能性がありますが、XRPの供給量や価格への直接的な影響は報告されていません。

Binance Walletは、PREDICTエアドロップの予定日5回分とアンケートの締切日に変更がないことを確認しました。予定日はトークンの上場日と、11月6日、13日、20日、27日です。最新の更新では、PREDICTの上場が予定日より後になった場合、その回の配布分と、それ以前の未払い分をまとめて、上場後最初の配布回に支払うことが明確にされています。ユーザーがアンケートを再提出する必要はなく、対象資格は引き続き当初のアンケート締切日に基づいて判断されます。この変更はPREDICTエアドロップトークンの配布時期に関するものであり、対象者に関するものではありません。