暗号資産ニュース

ゴールドマン・サックスは、Alphabet、Amazon、Meta、Microsoft、Oracleのハイパースケーラー5社が、AI関連のリースおよび購入について、貸借対照表に計上されていない3.6兆ドルのコミットメントを抱えていると推計しています。Nvidia、Broadcom、SpaceXを加えると合計は約4.11兆ドルとなり、2026年8月下旬のモルガン・スタンレーの推計を約9,920億ドル上回ります。ハイパースケーラーのコミットメントは、約1.7兆ドルのリースと1.9兆ドルのその他の購入で構成されています。リース債務の75％超はまだ開始しておらず、リースのコミットメントは2023年以降8倍に増加しました。各社が報告する負債とリース債務は約1兆ドルです。ゴールドマンは、リースが開始されるにつれて、こうしたAI関連コミットメントが将来のキャッシュフロー、レバレッジ指標、信用格付けの重荷になる可能性があると警告しています。AI関連債務の発行増加に加え、民間融資や特別目的会社の利用拡大によって、エクスポージャーの透明性が低下するおそれもあります。暗号資産価格を直接動かす材料ではありませんが、Big TechのAI関連コミットメントの規模は信用リスク上の問題であり、広範なリスク選好やデジタル資産のボラティリティに及ぼす可能性のある影響を踏まえ、トレーダーが注視することがあります。

HashKey Exchangeは、配当利回りの高い日本株戦略をトークン化したJXをEarn／wealthチャネルに上場し、実物資産（RWA）の提供を拡充しました。トークン化サービスはDigiFTが提供し、SBIアセットマネジメントが戦略を運用します。同戦略は、配当、ファンダメンタルズ、バリュエーションに基づき、日本の上場企業に投資します。 適格なプロ投資家は、USDCを使ってJXの申し込みと償還を行えます。同戦略は配当とキャピタルゲインによるリターンを目指しますが、現時点ではファンドもトークンも現金分配を行っていません。2026年8月31日時点で報告された保有銘柄には、三菱UFJフィナンシャル・グループ、ソフトバンク、三井住友フィナンシャルグループ、日本たばこ産業、シチズン時計、三菱商事、MS&ADが含まれていました。 今回の上場により、HashKey Exchangeのトークン化資産のラインアップに日本株が加わりました。同ラインアップには、マネー・マーケット・ファンド、貴金属、債券、プライベートクレジットが含まれます。JXは適格投資家にブロックチェーンを通じた日本株戦略へのアクセスを提供しますが、投資資格の制限と現金分配がないことから、魅力が限られる可能性があります。この動き自体がUSDC価格の直接的な上昇要因を示すものではありません。

Farside Investorsによると、Fidelityの現物ビットコインETF「FBTC」は2026年11月5日、2億3,670万ドルの純流入を記録しました。FBTCはビットコインを直接保有するため、資金流入があると通常、ファンドはBTCを購入する必要があり、市場に直接的な需要が加わります。この額は、10月13日に記録したとされる従来の1日当たり最高額1億300万ドルの2倍を超え、他の複数の取引日に報告された2,300万～2,500万ドルのおよそ10倍です。この急増は、規制対象のビットコイン投資商品への需要が強まっていることを示していますが、1日分の資金フローだけでは持続的な傾向を確認できません。FBTCの年間手数料は0.25%で、資産の保管にはFidelity Digital Assetsを利用しています。また、Fidelity Digital Assetsは別途、ビットコインを財務資産として保有する企業による優先株の募集が、10月初旬までに135,979 BTCの購入資金を支える一助となったと報告しました。これは流通供給量の0.5%を超えます。これらの数字は、ETF投資家と企業の財務戦略の双方から需要があることを示しています。

Hyperliquidの共同創業者、ジェフ・ヤン氏は、同プラットフォームが将来的に大手企業のトークン化株式を提供し、従来の株式市場を上回る流動性を持つ市場を生み出す可能性があると述べた。開始時期は示さず、計画も確定していないとした。また、今後の製品は一部、Hyperliquidに資産を上場する第三者に左右されると述べた。 ヤン氏は最近、ロンドンで政策立案者らと面会した。Bloombergによると、Hyperliquidの主要な貢献者は少なくとも2億3,800万枚のHYPEトークンを保有しており、その価値は約200億ドルに上る。この数字にはヤン氏も含まれているとみられる。同氏は個人資産の開示を拒んだ。HYPEのトレーダーにとって、トークン化株式は長期的な事業拡大の機会となり得るが、具体的な計画がないため、当面の市場への影響は限られる。

元FBI監督特別捜査官のパトリック・スティーブン・ヤロック氏は、対諜報活動の捜査で監視されていたウォレットから約100万ドル相当の暗号資産を盗んだとされる事件で、2026年11月4日に有罪を認める見通しです。裁判所に提出された書類によると、同氏はトップシークレットのセキュリティ・クリアランスを利用してウォレットのシードフレーズにアクセスし、2024年末から2026年7月にかけて、許可なく約10回の送金を行いました。ある書類では、送金額は合計925,426ドルとされています。 ヤロック氏は司法省職員に自白する前、資金の投資方法やポルトガルへの移住についてChatGPTに尋ねたとされています。同氏はFBIを解雇され、2026年7月31日に逮捕されました。捜査当局は925,000ドルを超える資金を回収していますが、同氏はまだ見込まれている有罪答弁を行っていません。この事件は、内部脅威と、監視対象の暗号資産を管理する際のアクセス制御の弱点を浮き彫りにしています。主要な暗号資産の価格に直接かつ重大な影響を及ぼす可能性は低いものの、ウォレットの安全性や組織的な保護策への懸念をトレーダーの間で再燃させる可能性があります。

CZは、Trust Walletになりすました暗号資産ウォレットのフィッシングサイトがtrastwallet.camで確認されたとして、ユーザーに警告しました。「.cam」ドメインは「.com」と間違えられるおそれがあります。セキュリティ研究者のAnuragによると、このサイトは送金内容の確認が必要だと主張し、ウォレットの接続を促します。サイトのスクリプトはTrust Wallet、Phantom、OKX Walletの残高をスキャンし、固定アドレスへの送金を準備できます。サイトが報告された時点では、トランザクションへの署名機能は無効化されていました。この暗号資産ウォレットを狙ったフィッシングは、ウォレットを接続したり、予期しない取引を承認したりするユーザーにリスクをもたらしますが、市場全体に影響する事案は報告されていません。トレーダーはウェブサイトのアドレスを確認し、見慣れないリンクを避けるべきです。

ポスト量子セキュリティは暗号資産ネットワークにとって深刻さを増す課題ですが、ビットコインやその他の主要な暗号資産に対する差し迫った脅威ではありません。十分に強力で耐障害性のある量子コンピューターがあれば、ショアのアルゴリズムを使って公開された公開鍵から秘密鍵を導き出し、署名を偽造できる可能性があります。現在のハードウェアはその能力には遠く及びません。GoogleのWillowチップは105量子ビットです。 2026年3月に公開されたGoogle Quantum AIの論文は、その前提条件のもとでは、50万個未満の物理量子ビットを使い、Bitcoinのsecp256k1鍵を破るのに18～23分かかると推定しました。公開鍵が露出しているBTCは推定690万BTCで、供給量の約32%に相当しますが、推定値にはばらつきがあります。以前の評価では、その能力を持つマシンの実現にはまだ数年かかる可能性があると警告されている一方、ブロックチェーンの移行には5～10年かかる可能性があります。 ポスト量子セキュリティへのアップグレードには、技術面とガバナンス面の課題があります。新しい署名は10～40倍のサイズになる可能性があり、取引コストの上昇や処理能力の低下につながります。ネットワークはアップグレードの方法に加え、移行されないままの休眠資産をどう扱うかも決めなければなりません。ビットコインの提案はまだ草案段階ですが、他の一部ネットワークは計画を発表したり、試験を始めたりしています。NISTの指針は、脆弱な公開鍵暗号アルゴリズムを2035年までに段階的に廃止するよう求めています。 トレーダーにとって、ポスト量子セキュリティは短期的な価格材料というより、長期的なレジリエンスとガバナンスの問題です。ネットワークのアップグレード日程、移行計画、量子ハードウェアの進歩を注視してください。予想を上回る進歩を示す信頼できる証拠があれば、リスク認識が変わる可能性があります。

オンチェーンアナリストのAi Yiによると、a16zに関連するある事業体が16時間にわたり、148,145 HYPE（約1,263万ドル相当）を取引所に送金した。入金時の平均価格は85.26ドルだった。10月30日以降、この事業体は合計233,000 HYPE（2,060万ドル超相当）を取引所に移している。こうした送金はHYPEの潜在的な売り圧力を高める可能性があるが、トークンが売却されたとの確認はない。売却された場合、保有分から推定114万1,000ドルの利益が得られる。a16zはHYPEの外部保有者として最大とされているため、トレーダーはこの動きを注視している。

米国のZEC現物ETFは10月28日に207万3,500ドルの純流入を記録し、この日の流入額はすべてZCSHに向かった。11月4日までに日次純流入額は342万9,500ドルに増加し、この日も流入を報告したのはZCSHのみだった。累計純流入額は2億1,100万ドルから2億1,800万ドルに増加した。純資産総額は7億5,700万ドルで変わらず、ZECの価値に占めると報告された割合は3.43%から3.44%へわずかに上昇した。ZEC現物ETFへの最近の資金流入は、規制下でのZECエクスポージャーに対する需要が引き続きあるものの、規模は小さいことを示唆している。ただし、資金流入だけでは市場全体のセンチメントが変化したとは言えず、価格の反応を示すものでもない。

オンチェーンアナリストのAi Yiによると、休眠状態にあったETHの大口保有者が再び動き出し、10時間で635万7,000ドル相当のETHとstETHを売却した。Xアカウント@polypol87446165に関連付けられたウォレットは、Aaveからトークンを引き出した後、オンチェーンで平均価格2,428ドルで売却した。このETH大口保有者の売却は短期的な売り圧力を強める可能性があるが、単一の取引だけでは市場全体のトレンドを裏付けるものではない。

11月1日に出金が再開された後の2日間で、Binanceの追跡対象資産は34億ドル増加し、当初の純流出額36億4,000万ドルをほぼ相殺しました。この流出額は、取引所の推定資産1,710億ドルの約2.1%に相当します。 この回復は、10月29日にホットウォレットが侵害され、損失額が63億ドルと推定された事件の後に起きました。Binanceは、盗まれた資産を補填するために63億4,000万ドル超を確保し、トークンの購入によって約95%を補充したと述べています。また、提携先は攻撃に関連する約30億ドルを凍結しました。Binanceは、この攻撃を北朝鮮とつながりのあるグループ「TraderTraitor」によるものとしています。 Binanceの資産の回復は、ユーザーの信頼が改善している可能性を示します。ただし、追跡された残高だけでは、増加分が顧客の預け入れによるものか、Binance自身による補填購入によるものかは分かりません。トレーダーは、資産が完全に裏付けられているか、出金が通常に戻るなかでプラスの資金フローが続くか、準備金証明のデータが更新されるかに注目するでしょう。

PolkadotのAsset Hubは、XCM実行機能の脆弱性を突かれ、10月24日から26日にかけて悪用されました。その結果、Polkadot TreasuryはDOT換算で推定138万1,000ドルの損失を被りました。攻撃者はアカウント残高を変更せずに、記録上のdotUSD供給量を減らし、DOT/dotUSDプールの価格を歪めて裁定取引の機会を生み出しました。プールの流動性提供者はTreasuryのみだったため、他のユーザーに資金の損失はありませんでした。この脆弱性はバグ報奨金プログラムを通じて報告され、6月にはコード上で修正されていましたが、影響を受けたメインネットのランタイムにはパッチが適用されていませんでした。10月20日に修正について投稿されたフォーラム記事が、攻撃者に手掛かりを与えた可能性があります。その後PolkadotはRuntimeバージョン2.5.1および2.5.2で問題に対処し、dotUSDの供給量を修正するとともに、回収した資金をTreasuryに返還しました。

報じられた3,000万ドルの銀行窃盗事件により、盗まれた資金の追跡から暗号資産取引所での凍結までに遅れが生じる問題が明らかになった。セキュリティ研究者のテイラー・モナハン氏は、ジャーナリストのローラ・シン氏に対し、攻撃者は複数の中央集権型取引所で暗号資産を購入する前に、新たに開設した法定通貨口座を経由して資金を移動させたと語った。オンチェーン調査員のZachXBTは送金を追跡して取引所に連絡したが、報道によると、取引所側は対応に先立ち、銀行から被害を受けたとの確認を得る必要があった。モナハン氏は、この作戦は北朝鮮と関連づけられているLazarus Groupほど高度なものには見えなかったと述べた。この銀行窃盗事件は、機関による確認手続きが遅れる一方で、資金が法定通貨から暗号資産へいかに速く移動し得るかを浮き彫りにしている。銀行と取引所がより迅速かつ非公開で連携すれば、直ちに公表することなく損失を抑えられる可能性がある。

日本の暗号資産取引所Zaifは、メール配信事業者Araraへの不正アクセスにより、顧客約38万人分の重複のないメールアドレスが流出したと発表しました。Zaifによると、氏名、取引データ、パスワードの流出はなく、自社システムへの侵入も確認されていません。資産の損失やその他の被害も確認されていません。Araraのサービスが停止している間、Zaifはメール通知を一時停止し、両社のいずれかを装ったフィッシングの試みに注意するよう顧客に呼びかけています。また、疑わしいリンクや、認証情報を求める未確認の依頼を避けるよう助言し、二要素認証には認証アプリの利用を推奨しました。Zaifの情報流出によりフィッシングのリスクは高まりますが、現時点で公表されている情報からは、取引口座や暗号資産が侵害されたとは確認できません。

Onchain Lensによると、Mercado Bitcoinのハッキングでは、攻撃者が46のアドレスに約4,650万ドル相当の暗号資産を保有しており、その中には3,680 ETH、106 BTC、約800万ドル相当のステーブルコインが含まれていました。その後の更新でArkhamは、攻撃者が盗んだ1,055万ドル相当のアルトコインをETHに交換したと報告しました。一部の資金をブリッジ経由でBitcoinに移そうとする試みは阻止され、大半の活動は新たなウォレットに移りました。Mercado Bitcoinは、顧客の資産とデータに影響はなかったとしています。このハッキングは取引所のセキュリティへの懸念を強めますが、顧客資金は保護されたとの報告により、短期的な市場への影響は限定される可能性があります。また、この事件はブラジルが暗号資産規制を強化する中で発生しました。

Binanceは、10月29日のセキュリティ侵害を受けて停止していたZcash（ZEC）、USDTやGRAMを含むToncoinネットワーク上の資産、Sui（SUI）の出金を再開しました。セキュリティ確認の完了に合わせて段階的にサービスを再開しているため、一部のネットワークは引き続き利用できない可能性があり、出金が遅れることもあります。Binanceによると、同社の準備金とユーザー向けセキュア資産基金（SAFU）によって、被害を受けたと報告された63億ドルの資金の約95％が補填されました。別件では、FBIが60億ドルを超える暗号資産の窃盗を北朝鮮のグループTraderTraitorによるものと断定しました。米当局は、盗まれた暗号資産の大部分がEther（ETH）に換金されたと述べ、DeFiや即時交換サービスを通じたさらなる資金洗浄が行われる可能性があると警告しました。Binanceの出金再開により、資金へのアクセスをめぐる差し迫った懸念は和らぎましたが、侵害の規模に関する報告や継続中のセキュリティ審査を受け、暗号資産の安全性と市場の変動が引き続きトレーダーの注目を集める可能性があります。

Riot PlatformsとHut 8は大規模なビットコイン売却を公表し、マイニング企業が企業の資金需要を満たすために財務資産を活用している実態が浮き彫りになった。Riotはデータセンターの拡張を支えるため、第3四半期に10,599 BTCを売却した。売却額は約7億5,000万ドルだった。同社はまた、大規模な準備金を再構築するのではなく、開発費や運営費に充てるため、新たに採掘したビットコインのほぼすべてを売却する見込みだ。Hut 8は自社株買いの資金を確保するため、第3四半期に954 BTCを7,480万ドルで売却し、さらに10月には2,148 BTCを1億7,540万ドルで売却した。売却総額は3,102 BTC、約2億5,020万ドルに上る。こうしたビットコインの売却は市場供給を増やす可能性がある一方、マイニング企業が投資や株主還元の資金をどのように確保しているかも示している。

米国では暗号資産ボルトの規制が依然として定まっておらず、DeFi企業は、人的関与だけを証券規制の根拠とみなさないようSECに求めている。Aave、Kamino、Vedaは、ユーザーが資産の所有権を保持し、いつでも引き出せるのであれば、ボルトを自動的に有価証券と分類すべきではないと主張する。リスク・キュレーターやDAOが意思決定を行っても、それだけで資産のカストディや規制対象の投資運用に当たるわけではないという。また、証券規制の適用には通常、法律上定義された共同投資事業体または発行体が必要だとも論じている。一方、MorphoとCrypto Council for Innovationが支持する別の枠組みでは、貸付市場の選定など、投資戦略に対するキュレーターの支配が、一部のボルトが有価証券に当たることを示す可能性があるとしている。両陣営はおおむね、有価証券に関する有償の助言はInvestment Advisers Actの適用対象となる可能性がある点で一致している。SECはボルトごとに実態が異なることを認めているが、人の裁量をどう評価するかについては結論を出していない。暗号資産ボルトの運用資産が下半期に61％増え、70億ドルから110億ドルに達したと報じられ、この議論の重要性は高まっている。最終的な規制のあり方は、DeFi商品の設計、コンプライアンス費用、投資家の利用機会に影響し得るが、提出された文書は新たな規則を定めるものではない。

以前のシナリオでは、大手エネルギー生産者が石油取引の決済にBTCを採用すれば、ビットコインは2027年1月1日までに28万ドルに達する可能性があると示唆されていた。ただし、そのような市場の変化はまだ始まっていないと強調されていた。その後の記事では、投機的な価格帯が28万～42万ドルに拡大され、極端なケースでは55万ドル超になる可能性も示された。これは、石油、天然ガス、精製製品の国境を越えた取引の決済にビットコインが大規模に使われることを前提としている。そのような普及には世界のエネルギー市場に大きな変化が必要であり、現時点で確認されていない。 ビットコインは約75,800ドルから1.8%反発し、約77,000ドルで取引されていた。価格は7万ドル台半ばから8万ドル台前半の範囲にあった。記事では、短期的に取り戻すべき水準として80,000ドルを挙げ、90,000～95,000ドルを上回る週足終値を、より強いモメンタムのシグナルとしている。ビットコインの価格予測は仮説にすぎない。トレーダーはこれを新たな機関投資家需要の証拠と混同せず、より広範な市場環境も考慮すべきだ。

CoinSharesのリサーチ責任者、ジェームズ・バターフィル氏は、米中間選挙をめぐる不透明感が薄れるにつれて、ビットコインが短期的な反発を見せる可能性があると述べた。民主党が大きく躍進するとの期待はすでにおおむね織り込まれているようで、選挙結果を受けてビットコインが再び売られる展開にはならないかもしれない。一方、米国での暗号資産規制の進展が遅れること（Clarity Actの成立がさらに難しくなる可能性を含む）や、ドナルド・トランプ氏とつながりのある企業への調査は、業界にとって逆風となり得る。こうしたリスクは、ビットコインそのものよりも暗号資産関連企業に大きな影響を及ぼす可能性がある。トレーダーは実質利回り、米ドルの流動性、上場取引型商品への資金流入にも注目すべきだ。バターフィル氏によると、これらは依然としてビットコイン価格を左右するより重要な要因だ。

韓国は、仮想資産サービス提供事業者に対し、セキュリティインシデントを金融監督院（Financial Supervisory Service）と金融保安院（Financial Security Institute）へ直ちに報告するよう義務付ける方針です。現行ルールでは、インシデントの報告先は韓国インターネット振興院（Korea Internet & Security Agency）のみです。暗号資産に関するセキュリティ報告の範囲を広げることで、暗号資産と従来型金融の結び付きが強まる中、当局によるインシデント調査や情報共有、消費者保護を支援する狙いがあります。 金融委員会（Financial Services Commission）は、デジタル金融セキュリティ法の制定も計画しています。同法は、電子金融取引法（Electronic Financial Transactions Act）と同等のセキュリティ要件を、暗号資産事業者や、大量の顧客データを保有する、または重大な金融リスクをもたらすその他の事業者にも適用するものです。韓国は2027年第1四半期中に法案をまとめ、提出することを目指しています。当局は暗号資産サービス提供事業者を含む約580の金融企業に対し、包括的なセキュリティ検査も実施します。これらの措置によりコンプライアンス負担が増える可能性がありますが、暗号資産価格への直接的な影響は示されていません。

オンチェーンアナリストのEmberによると、F2Poolの共同創業者Wang Chun氏は、ETHが2,315ドルから2,440ドルに反発する中、6,200 wstETHを約1,850万USDCで売却しました。売却価格はETH換算で平均約2,390ドルでした。その後、Wang Chun氏はUSDCをBinanceに送金しました。この動きは、取引や資金配分の見直し、出金を計画している可能性を示すものの、ETHの追加売却を裏付けるものではありません。トレーダーは今後の送金や売却に注目できますが、単一のウォレットの動きだけでは、より広範な市場トレンドを示すとは限らない点に留意が必要です。

CLARITY Actは、十分な支持を得て審議を進められなければ、現行の米国議会の任期が終わる2027年1月3日に失効する可能性があります。次の議会で再提出するには、新たな法案と改めての交渉が必要です。上院での法案可決には通常60票が必要となるため、米国の暗号資産市場の構造に関するルールを成立させるには、超党派の支持が欠かせません。 Digital Chamberは、今後の法整備における優先課題として、ステーブルコインの準備金要件、消費者向けの情報開示、マネーロンダリング対策を挙げています。また、コンプライアンス、分散型金融（DeFi）の監督、デジタル資産取引所、およびそれらと銀行との関係についても議論が予想されるとしています。AIのプライバシー、国家安全保障、リスク管理に関する規則が盛り込まれる可能性もあります。これらは予想される政策の方向性であり、すでに制定された要件ではありません。CLARITY Actの先行きが不透明なことで、暗号資産関連企業やトレーダーを取り巻く規制上の不確実性が高まる可能性がありますが、報道では市場ルールに直ちに変更が生じるとは述べられていません。

LayerZeroと21Xは、プライベート型の許可制ブロックチェーン「Zero」上で、完全オンチェーンのオーダーブックに関する1カ月間の試験運用を完了しました。システムは毎秒最大10,000件の注文をマッチングし、引用された機関投資家向けEVMの基準値の約45倍に達しました。トークン化された米国株に焦点を当てたこの試験では、オフチェーンでのマッチングを行わず、同一のトランザクション内でマッチングと決済を実施しました。21Xは、EUのDLTパイロット制度に基づく認可を受けた取引・決済の場です。このオンチェーン・オーダーブックの試験は、機関投資家向け取引におけるブロックチェーンの性能向上の可能性を示していますが、幅広い商用利用やパブリックネットワーク環境への対応準備が整ったことを証明するものではありません。

BitMart創業者のSheldon Xia氏は、同社が再編を進め、技術スタッフの確保にも苦労するなか、取引所のセキュリティチームは深刻な人員不足に陥っていると述べた。ブロックチェーン分析企業Bitqueryによると、11月2日のBitMartハッキングでは、Base、Arbitrum、Optimism上で約39万1,000ドル相当の不審な送金が確認された。資金は、別件のMercado Bitcoinへの攻撃にも関連付けられたウォレットにたどり着いた。この攻撃の被害額は当初4,860万ドルと報じられ、後に約4,600万ドルとされた。両攻撃の関連性は独立に確認されていない。 BitMartは事業を縮小するなかでハッキング被害に遭った。同社は8月、取引を停止し、2027年1月に事業を終了する計画を発表していた。Xia氏は流出額を少額と呼んだものの、顧客の残高に影響があったのか、利用者に返金するのかは明らかにしなかった。提案されている資金回復策には、裁判所の承認が必要となる可能性がある。この事件により、取引所のセキュリティや閉鎖中の顧客による資金へのアクセスをめぐる懸念が強まっている。

アブダビを拠点とし、自己資本で投資を行うStandard Asset Company（SAC）は、ビットコイン準備資産と、収益を生むUAEのホテルおよびブランドレジデンスを組み合わせた10年間の戦略に向け、15億ドルの調達を計画している。同社によると、不動産収入をビットコインの購入や選定した不動産投資に充てる可能性があり、資産配分は四半期ごとに見直す。資金の配分方法や購入時期は明らかにしていない。これまでに示された内容では、評価額と流動性に基づく段階的なビットコイン購入と、流動性リスクおよびカウンターパーティーリスクを考慮した運用型の利回り戦略が説明されていた。SACはこの戦略について、これ以上の詳細を明らかにしていない。Coinbase Asset ManagementがSACのビットコイン保有分を独占的に運用する。SACはAbu Dhabi Global Marketに登録されており、自社資本を投資するとしているが、第三者に金融サービスを提供するライセンスはなく、リターンも約束していない。市場参加者は、不動産取得、ビットコイン購入の開示、利回り戦略の詳細に注目する可能性がある。この計画はビットコインへの機関投資家の関心を示す一方、購入規模とペースが明らかになるまでは、市場への直接的な影響は不透明だ。

セキュリティ上のインシデントを受け、Mercado Bitcoinは11月9日から段階的にサービスを再開する計画です。第1段階ではウェブサイトへのアクセスを復旧し、ユーザーが残高、明細、資産、投資状況を確認できるようにします。取引、送金、出金は、各サービスが最終的なセキュリティ審査に合格した後にのみ再開されます。全面的なアクセス再開の日程はまだ確定していません。 Mercado Bitcoinは、顧客が資産を失うことはなく、インシデントの影響を受けたユーザーへの補償には自社資金を使うとしています。同取引所によると、Tether、Circle、Paxos、BRL1、Chainalysisおよびセキュリティ専門家と連携し、関連資産を1,500万ドル超凍結しました。これは、以前発表された1,290万ドルから増加しています。段階的な再開は事業復旧に向けた進展を示していますが、取引や出金がいつ利用可能になるかは依然として不透明であり、トレーダーはその点に留意する必要があります。

トークン化されたCRCLは急速に拡大し、価値は約3億8,800万ドルに達しました。これはCircle Internet Groupの時価総額194億ドルの約2%に相当します。市場規模は8月下旬の水準からほぼ倍増し、2026年11月初旬には4億600万ドルを超え、10月下旬までの前年比成長率は2,961%となりました。10月20日時点で、4万2,200を超えるウォレットがトークン化CRCLを保有しており、前年の純発行額は約3億4,500万ドルでした。 Circleはこれらのトークンを発行していません。第三者プラットフォームが裏付けとなるCRCL株を保管し、その価格に連動するよう設計されたトークンを発行しています。供給量の約94%をBinance bStocks、xStocks、Ondo Financeが占めます。市場価値の約62%はBNB Chain上にあり、Solanaも分散型取引の重要な場となっています。保有者数ではxStocksのCRCLxが約2万800人で最多となり、Robinhood関連のバージョンが1万2,700人、OndoのCRCLonが4,800人と続きます。BinanceはCRCLbも提供しています。 トークン化CRCLはCircle株への経済的なエクスポージャーを提供しますが、議決権は付与しません。また、24時間365日の取引、少額単位での保有、DeFiでの利用が可能になる場合があります。約770万ドル相当のCRCLxがDeFiに預け入れられており、8月中旬の約290万ドルから増加しました。Raydium、Uniswap、Kamino Lendでの活動が報告されています。この拡大はオンチェーン需要の高まりを示し、裏付けとなる株式の購入を後押しする可能性があります。一方で、トレーダーは流動性の分散、発行体やチェーンへの集中、カストディ、スマートコントラクト、1対1の裏付けに関するリスクに注意すべきです。

Super Micro Computerは、2027年度第1四半期の売上高が過去最高の199億ドルとなったと発表した。AIデータセンター機器の需要急増を背景に、前年同期比で298%、前四半期比で79%増加した。GAAPベースの純利益は15億9,400万ドル、希薄化後1株当たり利益は1.75ドルで、AI関連製品が売上高の71%を占めた。単一の顧客が売上高の44%を占め、2026年度の28%から上昇しており、顧客集中のリスクが浮き彫りになった。 Super Microは2027年度の売上高見通しを従来の650億～720億ドルから720億～820億ドルに引き上げ、第2四半期の売上高を195億～215億ドルと見込んでいる。同社は12月までに生産能力を月間8,000ラック超へ拡大する計画だ。一方、非GAAPベースの粗利益率は12.8%、営業キャッシュフローは4億3,400万ドルのマイナスで、現金69億ドルは負債および転換社債の合計86億ドルを下回った。市場参加者は利益率、キャッシュ創出、生産計画の遂行、顧客の多様化に注目するだろう。今回の結果はAIインフラ需要の強さを示しているが、Super Microの業績は暗号資産価格を直接動かす要因ではない。