Actualités des cryptomonnaies

Le bitcoin s’échangeait autour de 79 700 dollars le 27 octobre, après que les ETF américains au comptant sur le bitcoin ont enregistré lundi des entrées de 110,3 millions de dollars, mettant fin à deux jours de sorties totalisant 773,4 millions de dollars. La totalité des entrées de la journée a été dirigée vers l’IBIT de BlackRock, tandis que les fonds affichaient encore des sorties nettes pour le mois d’octobre à ce moment-là. Les entrées se sont renforcées plus tard dans la semaine : les ETF américains au comptant sur le bitcoin ont attiré environ 137,3 millions de dollars le 28 octobre, portant le total sur trois jours à quelque 423,7 millions de dollars. Le fonds de BlackRock a représenté environ 136 millions de dollars des dernières entrées quotidiennes. Ces achats ont partiellement compensé les retraits antérieurs, mais le bitcoin peinait toujours à se maintenir au-dessus de 80 000 dollars, et le regain de la demande n’avait pas encore entraîné de reprise durable des cours. La Réserve fédérale a maintenu ses taux entre 3,75 % et 4,00 % le 28 octobre, tout en laissant ouverte la possibilité d’un nouveau resserrement. Les rendements élevés des bons du Trésor et l’incertitude entourant les taux pourraient peser sur les actifs risqués, tandis que le positionnement sur les marchés dérivés et les ventes des détenteurs actuels pourraient accentuer la volatilité. Pour les traders, la zone de 80 000 à 82 000 dollars constitue un support clé, tandis qu’un retour au-dessus de la fourchette de 81 000 à 83 000 dollars améliorerait les perspectives à court terme du bitcoin. Une cassure durable au-dessus de 83 000 dollars pourrait ouvrir la voie vers 85 000 à 86 000 dollars. Une baisse sous 77 000 dollars ferait de 75 000 dollars, voire 73 000 dollars, des niveaux à surveiller. Il s’agit de scénarios techniques conditionnels, et non d’objectifs garantis.

Ethereum a reculé d’environ 2 % pour atteindre près de 2 320 dollars le 29 octobre, pénalisé par la faiblesse générale du marché des cryptomonnaies, les retraits des ETF et des informations faisant état de ventes par de gros détenteurs d’ETH. Les ETF spot Ethereum américains ont enregistré environ 170,2 millions de dollars de sorties nettes sur trois séances jusqu’au 28 octobre. Ce total comprend 21,4 millions de dollars le 28 octobre, lorsque l’ETHA de BlackRock a connu 44,8 millions de dollars de retraits, partiellement compensés par des entrées dans d’autres fonds. À l’inverse, les ETF spot Bitcoin américains ont attiré environ 137 millions de dollars mercredi. Les données on-chain citées par l’analyste Ali Martinez montrent que de gros détenteurs ont cédé environ 160 000 ETH, d’une valeur supérieure à 348 millions de dollars. Les soldes d’ETH détenus sur les plateformes d’échange ont également augmenté d’environ 100 000 ETH. Cela pourrait indiquer une offre potentielle à la vente, sans toutefois confirmer que les jetons ont été vendus. L’ETH est resté sous ses moyennes mobiles à sept et à 30 jours, tandis que le MACD était négatif. Les traders surveillent le support situé entre 2 290 et 2 300 dollars et la résistance autour de 2 400 dollars. Une baisse durable sous le support pourrait placer 2 200 dollars, puis 2 100–2 150 dollars, au centre de l’attention. Un passage au-dessus de 2 400 dollars pourrait ouvrir la voie vers 2 480–2 500 dollars, avec 2 550 dollars comme résistance supplémentaire. Les développeurs ont également reporté l’activation du testnet Hoodi pour la mise à niveau Glamsterdam d’Ethereum, le temps d’examiner des problèmes de compatibilité. Aucune nouvelle date ni aucun calendrier pour le mainnet n’ont été annoncés, et ce report ne signale pas à lui seul une hausse de la demande d’ETH.

Le 28 octobre, Coinbase a ajouté Ripple USD (RLUSD) à son application grand public, à Coinbase Exchange et à Coinbase Prime. Les clients éligibles peuvent déposer et retirer des RLUSD sur XRP Ledger, Ethereum et Base, avec un taux de conversion de 1 pour 1 par rapport aux dollars américains et aux stablecoins en dollars éligibles. Ripple indique que la valeur de marché de RLUSD dépasse 2,4 milliards de dollars depuis son lancement en décembre 2024. L’accès élargi à la plateforme d’échange étend la distribution de RLUSD, et Ripple prévoit de fournir de la liquidité pour le stablecoin sur Base. Coinbase précise qu’un accès via Global Exchange et la prise en charge de RLUSD comme garantie pourraient suivre, mais le calendrier et les conditions n’ont pas été communiqués. RLUSD est émis par Standard Custody & Trust Company, et BNY est le dépositaire principal de ses réserves. Selon Ripple, celles-ci comprennent des dépôts en dollars, des bons du Trésor américain à court terme et des équivalents de trésorerie. L’accès à la négociation et aux transferts ne garantit pas un remboursement direct, qui dépend de l’éligibilité, des règles de la plateforme, de la liquidité et des accords bancaires. Cette cotation n’est pas un signal direct concernant XRP : RLUSD et XRP sont des actifs distincts. Les traders peuvent suivre la liquidité de RLUSD, la profondeur du marché, les soldes sur les réseaux et son utilisation concrète, tout en vérifiant sa disponibilité régionale, les frais de réseau et les conditions de remboursement.

En octobre, le bitcoin est resté proche de 80 000 dollars, tandis que le ralentissement des achats institutionnels et des conditions macroéconomiques restrictives ont pesé face aux facteurs de soutien à long terme du marché. Les ETF américains au comptant sur le bitcoin ont enregistré environ 312 millions de dollars de sorties nettes au 23 octobre. Les entrées depuis le début de l’année s’élevaient toutefois encore à environ 1,75 milliard de dollars, et les entrées cumulées depuis leur lancement totalisaient près de 57,2 milliards de dollars. Strategy n’a acheté aucun bitcoin au cours de la troisième semaine d’octobre. La société a plutôt dépensé 204,9 millions de dollars pour racheter ses actions privilégiées STRC à dividende élevé. Ses réserves de trésorerie ont diminué de 62 % au cours du mois, à 242,4 millions de dollars, tandis que l’entreprise continuait de détenir environ 848 500 BTC, acquis à un prix moyen de 75 446 dollars. Le bitcoin pourrait rencontrer une résistance autour de 81 500 dollars, niveau correspondant au prix d’entrée moyen estimé des investisseurs dans les ETF américains au comptant. Le support se situe autour de 77 500–78 000 dollars, tandis que le coût moyen des détenteurs à court terme avoisine 74 600 dollars. Près de 70 % de l’offre reste en situation de profit, et les réserves sur les plateformes d’échange sont proches de leurs plus bas niveaux depuis plusieurs années. Le prix réalisé de l’ensemble du marché est d’environ 54 000 dollars, tandis que le coût moyen des détenteurs à long terme est proche de 49 000 dollars. Parallèlement, le rendement des bons du Trésor américain indexés sur l’inflation à 10 ans s’est approché de 3 %, augmentant le coût d’opportunité de la détention d’un bitcoin qui ne produit aucun rendement. Les traders surveillent la capacité d’une nouvelle demande à maintenir le bitcoin au-dessus de la zone de support de 75 000–78 000 dollars, ou si les sorties persistantes des ETF et le resserrement des conditions financières provoqueront un test de niveaux inférieurs.

Les services de renseignement américains auraient estimé qu’Alice Huang, dirigeante de Megaspeed, était un agent au service du renseignement chinois et entretenait des contacts étroits avec Jensen Huang, le directeur général de Nvidia. Le New York Times a rapporté que le président Donald Trump avait été informé de ces renseignements il y a environ un an, mais n’avait pris aucune mesure, dans un contexte de préoccupations concernant les ventes de Nvidia et les relations commerciales entre les États-Unis et la Chine. L’article n’accuse pas Jensen Huang d’avoir été au courant d’activités de renseignement ou d’y avoir apporté son aide. Les enquêteurs américains ont cherché à déterminer si Megaspeed avait contribué à acheminer vers des entreprises chinoises, via l’Asie du Sud-Est, des puces d’IA avancées de Nvidia ou des capacités de calcul. Selon les données d’ImportGenius citées dans l’article, une société affiliée en Malaisie a acheté au moins 4,8 milliards de dollars d’équipements d’IA avancés intégrant la technologie Nvidia entre juin 2024 et février 2026. L’enquête du département américain du Commerce a été transmise au département de la Justice. Megaspeed affirme avoir commandé un examen externe et vouloir coopérer ; Nvidia nie qu’il existe des preuves de contrebande de puces. Cette affaire met en lumière la surveillance des centres de données situés dans des pays tiers et de l’accès à distance à la puissance de calcul dédiée à l’IA. Un éventuel durcissement des contrôles américains à l’exportation pourrait affecter les ventes de Nvidia, les exploitants de centres de données en Asie du Sud-Est et la chaîne d’approvisionnement mondiale de l’IA.

Le 29 octobre, AXIS a chuté d’environ 36 % en 24 heures, à près de 0,14 dollar, après que l’enquêteur spécialisé dans la blockchain ZachXBT a affirmé que plus de 76 millions de jetons avaient été transférés depuis un portefeuille lié au multisig de l’équipe d’Axis Robotics. Ces jetons valaient alors plus de 12 millions de dollars. AXIS a désormais perdu plus de 60 % par rapport à son sommet d’environ 0,37 dollar atteint le 24 octobre. ZachXBT a déclaré que 42 millions d’AXIS avaient été vendus sur Base, générant plus de 5,04 millions de dollars en USDC, ensuite répartis entre plusieurs portefeuilles. D’autres jetons auraient été envoyés à Bitget, mais un transfert vers une plateforme d’échange ne confirme pas une vente. Les transferts signalés représentent environ 46 % de l’offre en circulation de 165 millions de jetons initialement annoncée ; cela ne signifie pas que tous les jetons ont été vendus ou mis en circulation. Les informations concernant la réaction du projet divergent. Selon un article, Axis Robotics a nié que l’équipe ou des investisseurs aient vendu des jetons et a mis en cause un acheteur OTC externe qui aurait enfreint un accord de blocage. L’article indiquait également que 835 millions d’AXIS, soit 83,5 % de l’offre fixe, étaient détenus dans un contrat d’acquisition progressive géré conjointement avec Binance et nécessitant quatre signatures sur six pour déplacer les fonds. Un compte rendu ultérieur indiquait que le projet n’avait pas répondu publiquement aux accusations au 29 octobre. La propriété des portefeuilles et l’ampleur totale d’éventuelles ventes restent à vérifier. Ces accusations ont ravivé les inquiétudes concernant la répartition des jetons AXIS, la transparence de la trésorerie et un éventuel risque de pression vendeuse. Les traders pourraient attendre la divulgation des portefeuilles, des éclaircissements sur l’allégation de violation de l’accord de blocage et des preuves que les modalités d’acquisition progressive n’ont pas changé. L’incertitude pourrait continuer de peser sur AXIS.

La Banque d’Angleterre (BoE) a lancé une consultation sur un projet de lignes directrices destiné aux contreparties centrales (CCP) qui acceptent des garanties tokenisées. Ces lignes directrices précisent comment les CCP doivent démontrer que les versions numériques des actifs admissibles respectent les normes de compensation en vigueur. Elles ne créent pas de nouvelles obligations réglementaires et n’autorisent pas de nouvelles garanties. Selon la BoE, les garanties tokenisées doivent rester évaluables, transférables et réalisables, y compris dans des conditions de marché tendues. Des transferts transfrontaliers plus rapides pourraient aider les entreprises à répondre aux appels de marge. La consultation prendra fin le 12 février 2027. Pour les traders de crypto-actifs, cette proposition indique que les autorités continuent d’examiner l’utilisation d’actifs tokenisés dans les infrastructures des marchés financiers, mais elle ne constitue pas un catalyseur immédiat pour les marchés.

Le système de prêt natif proposé pour le XRP Ledger ne bénéficie toujours pas du soutien nécessaire des validateurs pour être activé. Dans un relevé daté du 29 octobre, LendingProtocol comptait 18 voix, contre 28 requises ; un relevé distinct du réseau indiquait 19 voix sur les 29 nécessaires. L’amendement associé SingleAssetVault a obtenu 20 voix, tandis que LendingProtocolV1_1 en a obtenu 18. Aucun des trois amendements liés au prêt n’a atteint le seuil requis. Ces propositions permettraient aux institutions de mettre en commun des XRP et des jetons admissibles afin d’accorder des prêts à durée déterminée. ConfidentialTransfer, une fonction de confidentialité pour les transferts de jetons compatibles, est également resté sous le seuil requis, avec 19 voix. Sponsor, qui pourrait permettre aux entreprises de prendre en charge les frais de transaction et les réserves de compte des utilisateurs, a obtenu neuf voix. En revanche, l’amendement de nettoyage technique fixCleanup3_4_0 a entamé son compte à rebours de deux semaines avant activation et vise le 4 novembre, à condition que son soutien reste supérieur à 80 %. Cette mise à jour met en évidence la différence entre les fonctionnalités proposées pour le XRP Ledger et les changements approuvés pour le réseau en production. Les prêts et les outils destinés aux institutions pourraient à terme élargir l’utilité du XRP et des actifs tokenisés, mais le retard des votes signifie qu’aucune modification immédiate n’est apportée aux fonctionnalités du mainnet.

Le Bitcoin est passé de 81 004,9 USDT, en hausse de 0,05 % sur 24 heures selon la précédente mise à jour, à 81 013,8 USDT. Sa progression sur 24 heures a ainsi atteint 0,63 % dans les dernières données d’OKX. Ce mouvement correspond à une hausse modérée du cours du BTC, mais aucune des deux mises à jour ne mentionne de catalyseur ni de contexte de marché plus large. Les traders pourraient y voir une actualisation des cours à court terme plutôt qu’un signal clair de tendance durable.

La Stellar Development Foundation (SDF) a réalisé un investissement stratégique dans Marketnode, un opérateur d’infrastructures de marché numérique axé sur l’Asie-Pacifique. Cet investissement vise à élargir l’accès des investisseurs institutionnels aux actifs financiers du monde réel tokenisés via le réseau Stellar. Soutenu par Euroclear, HSBC, Singapore Exchange Group et Temasek, Marketnode accompagne l’émission, la distribution et la gestion de fonds, de produits de crédit et de produits structurés. Sa plateforme met en relation des gestionnaires d’actifs, des émetteurs, des distributeurs et des investisseurs éligibles. Ce partenariat pourrait renforcer la présence de Stellar dans le secteur des RWA institutionnels en Asie-Pacifique, mais le montant de l’investissement et le calendrier de lancement n’ont pas été communiqués.

Le cours du bitcoin est repassé au-dessus de 80 000 dollars jeudi, après être brièvement tombé aux alentours de 79 800 dollars. Ce rebond est intervenu alors que les traders évaluaient la vigueur de la croissance américaine et la persistance de l’inflation face à la perspective de taux d’intérêt durablement élevés. L’économie américaine a progressé à un rythme annualisé de 3,4 % au troisième trimestre, dépassant les prévisions de 3,2 %. L’inflation annuelle sous-jacente mesurée par l’indice PCE, l’indicateur privilégié de la Réserve fédérale pour suivre l’inflation sous-jacente, a atteint 3,1 % en septembre, tandis que l’inflation globale PCE s’est établie à 3,6 %. Ces deux taux sont restés supérieurs à l’objectif de 2 % de la Fed. Une croissance soutenue et une inflation persistante pourraient inciter la Fed à maintenir une politique restrictive ou à envisager de nouvelles hausses des taux. Des taux plus élevés peuvent peser sur le bitcoin en rendant les actifs rémunérateurs plus attrayants. La Fed avait maintenu son taux directeur dans une fourchette de 3,75 % à 4,00 %, et deux responsables auraient été favorables à une nouvelle hausse. Pour les traders, 80 000 dollars constituent un niveau de support important à court terme. La résistance se situe autour de 81 400 dollars, puis dans la zone des 82 000 à 82 500 dollars. Une percée durable au-dessus de cette zone pourrait mettre le niveau de 84 202 dollars en ligne de mire. En cas de baisse du bitcoin, 78 000 et 76 000 dollars sont des niveaux de support potentiels. Les ETF Bitcoin au comptant ont enregistré 423,66 millions de dollars d’entrées sur trois séances, tandis que les données des plateformes d’échange ont révélé d’importants retraits de BTC. Ces indicateurs apportent un certain soutien, mais ne font pas disparaître les risques macroéconomiques qui pèsent sur le cours du bitcoin.

Une comparaison des fournisseurs d’infrastructures pour stablecoins distingue cinq grandes catégories : les services de dépôt et de règlement, les agrégateurs et réseaux d’intention, les plateformes de conservation, les portefeuilles intégrés et les plateformes de paiement agréées. Ils se différencient par l’entité qui contrôle la liquidité, le filtrage, le règlement et l’accès aux monnaies fiduciaires, ainsi que par la responsabilité en cas d’échec d’un transfert. Les fournisseurs de services de dépôt et de règlement, tels que Rhino.fi, Relay, Bridge et MoonPay, acheminent les fonds vers la blockchain de destination. Les agrégateurs comme LI.FI et Squid offrent un large choix de routes, mais dépendent de prestataires tiers. Les fournisseurs de solutions de conservation et de portefeuilles intégrés se concentrent sur la sécurité des clés et la création de portefeuilles, tandis que BVNK et Zero Hash proposent des services de paiement réglementés et des infrastructures de paiement en monnaie fiduciaire. Selon l’article, Rhino.fi prend en charge plus de 30 blockchains et des transactions allant jusqu’à 10 millions de dollars sur les principales routes. Le montant crédité est fixé au moment de l’établissement du devis. Le service ne propose pas encore d’infrastructures en monnaie fiduciaire ; leur lancement est prévu au quatrième trimestre 2026. La comparaison estime que le choix du fournisseur dépend des besoins de l’entreprise : prix et large couverture, règlement prévisible, conservation, portefeuilles pour les utilisateurs finaux ou accès réglementé aux monnaies fiduciaires.

Japan Tax Free, JPYC et UPBOND développent un système permettant de verser en JPYC les remboursements de taxes aux visiteurs étrangers qui y ont droit. Le JPYC est un stablecoin indexé sur le yen et fonctionnant sur Avalanche C-Chain. Le lancement du service est prévu le 1er novembre 2026. Les voyageurs pourront utiliser un portefeuille compatible ou en créer un par l’intermédiaire d’UPBOND, tandis que les commerçants ne traiteront pas les données financières des clients. Le système de remboursement fiscal en JPYC vise à accompagner le passage du Japon à un modèle de remboursement au départ : les visiteurs paient des prix toutes taxes comprises, puis reçoivent leur remboursement après vérification de leurs achats par les douanes à leur départ du pays. Les remboursements devront être effectués dans un délai de 90 jours. Les partenaires mettent en avant l’efficacité, la réduction des frais d’intermédiaires et le respect des règles de lutte contre le blanchiment d’argent. Le JPYC est reconnu comme un instrument de paiement électronique au titre de la loi japonaise sur les services de paiement. Le déploiement de ce dispositif pourrait illustrer un usage concret des stablecoins, mais son effet direct sur l’ensemble des échanges de cryptomonnaies devrait rester limité.

Aave V4 a lancé sur Ethereum ses premiers marchés de prêt gérés par un curateur externe. Sentora, spécialiste de la gestion des risques DeFi, supervise trois marchés pour RLUSD, PYUSD et OUSD. Les utilisateurs peuvent emprunter ces stablecoins en apportant des garanties sélectionnées, notamment USDe, PRIME, mWIN, PST et kBTC. Aave V4 repose sur une architecture Hub-and-Spoke : les marchés partagent la liquidité du Hub, tout en conservant des règles de garantie et des paramètres de risque distincts. Dans les limites approuvées par l’Aave DAO, Sentora peut gérer le choix des garanties, les courbes de taux d’intérêt, les paramètres de liquidation et les oracles. La DAO conserve le contrôle des contrats principaux et peut révoquer les autorisations du curateur. Les changements qui augmentent le risque sont soumis à un verrouillage temporel de 48 heures. Les plafonds d’offre et d’emprunt peuvent également limiter l’activité ; la liquidité disponible ailleurs dans Aave ne garantit donc pas qu’un marché donné dispose de capacité. Ce lancement élargit les possibilités de prêt d’Aave V4, avec notamment des stablecoins plus récents et un marché utilisant des garanties adossées au Bitcoin. Le Risk Radar de Sentora suivra les Hubs, les Spokes, l’utilisation des actifs, les plafonds et les changements de gouvernance. Pour les traders et les fournisseurs de liquidité, ce lancement constitue un premier test de la liquidité partagée avec une gestion externe des risques : surveillez la capacité de chaque marché et la qualité des garanties. Son importance à plus grande échelle dépendra de la liquidité, de la demande et des résultats en matière de risque.

Le XRP Ledger a enregistré 32 604 comptes actifs quotidiens le 27 octobre, soit environ 68 % de plus que sa moyenne sur 30 jours, établie à 19 400, et son niveau le plus élevé en 2026. Pourtant, le XRP s’échangeait autour de 1,29 dollar le 29 octobre, en baisse d’environ 2,6 % sur 24 heures et de 13 % sur le mois écoulé. La hausse de l’activité sur le XRP Ledger ne s’est pas traduite par une demande plus forte de XRP. Le nombre de comptes actifs correspond aux expéditeurs de transactions, pas nécessairement à des utilisateurs individuels, et l’activité des institutions ou des systèmes automatisés ne témoigne pas forcément d’un nouvel intérêt des investisseurs. Les transferts de stablecoins et d’autres opérations sur le registre peuvent également accroître l’utilisation du réseau sans nécessiter d’achats importants de XRP. Les traders surveillent la zone de support des 1,25 dollar : un retour vers 1,33–1,37 dollar pourrait signaler une amélioration de la dynamique, tandis qu’une baisse durable sous 1,25 dollar pourrait accroître le risque de recul. La libération des fonds sous séquestre de Ripple, prévue le 1er novembre et susceptible de rendre disponibles jusqu’à un milliard de XRP, est un autre facteur à surveiller.

Ripple prévoit d’atteindre un rythme annualisé de 900 millions de dollars de revenus issus de ses produits d’ici à la fin de 2026, porté par l’adoption croissante de ses services de paiement, de conservation, de stablecoins et de trésorerie par les institutions. Il s’agit d’une projection du rythme des revenus, et non de revenus déjà réalisés ; Ripple n’a pas communiqué de chiffres de revenus ou de rentabilité par produit. Ripple affirme que le nombre de clients et de partenaires utilisant plusieurs produits a triplé cette année et que ses services desservent désormais plus de 1 700 institutions et entreprises. En 2025, ses produits ont facilité plus de 16 000 milliards de dollars de transactions, tandis que le volume cumulé traité par Ripple Payments approche les 150 milliards de dollars. Ces chiffres de transactions ne correspondent pas aux revenus de l’entreprise. La capitalisation boursière de RLUSD est passée d’environ 2,5 milliards à quelque 2,6 milliards de dollars, avec une croissance déclarée de plus de 88 % en 2026. Ripple a également obtenu l’approbation définitive des États-Unis pour créer une banque fiduciaire nationale et indique que sa plateforme de trésorerie sert plus de 1 000 clients dans 160 pays. Cette expansion renforce la stratégie de croissance institutionnelle de Ripple, mais n’établit pas de bénéfice direct à court terme pour XRP. Un marché prédictif cité dans le précédent article n’accordait que 0,1 % de chances à XRP d’atteindre 4 dollars en octobre.

Dans un document déposé le 26 octobre, Strategy a déclaré détenir environ 848 500 BTC, acquis au prix moyen de 75 446 dollars par unité. Avec un Bitcoin proche de 80 300 dollars, la position affichait environ 6 % de hausse par rapport à son coût d’acquisition, soit près de 4 milliards de dollars de gains latents. L’entreprise a indiqué avoir dépensé environ 64 milliards de dollars pour acquérir ses bitcoins. Un document antérieur indiquait que Strategy avait acheté 267 BTC pour un peu plus de 22 millions de dollars. Ses avoirs atteignaient ainsi 848 517 BTC, et ses achats de Bitcoin en octobre s’élevaient à environ 73 millions de dollars. En revanche, pour la semaine achevée le 25 octobre, Strategy a déclaré n’avoir acheté aucun Bitcoin et avoir dépensé 204,9 millions de dollars pour racheter des actions privilégiées STRC. Les chiffres différents sur les avoirs correspondent à des situations déclarées à des dates distinctes. Strategy avait estimé à 20,91 milliards de dollars ses gains liés au Bitcoin pour le troisième trimestre, alors que le BTC s’échangeait autour de 83 500 dollars le 30 septembre. L’entreprise devait publier ses résultats après la clôture des marchés américains. Pour les traders de Bitcoin, la déclaration d’achat confirme la demande à long terme de Strategy pour le Bitcoin en tant qu’actif de trésorerie, tandis que la pause ultérieure montre que les achats de l’entreprise ne sont pas continus. Les gains latents et les rachats d’actions influent sur le profil financier de Strategy, mais ne déterminent pas à eux seuls l’évolution du prix du Bitcoin à court terme.

Franklin Templeton a lancé deux ETF combinant actions américaines et bitcoin, qui seront tous deux cotés au Nasdaq. Les fonds démarrent avec une allocation de 95 % en actions américaines et de 5 % en bitcoin, et investissent systématiquement les dividendes des actions dans le bitcoin. Les indices sous-jacents réexamineront l’allocation en bitcoin chaque trimestre. FBEQ suit environ 500 grandes entreprises américaines et applique des frais annuels de 0,09 %. FIBT suit 100 grandes entreprises américaines non financières cotées au Nasdaq et applique des frais annuels de 0,19 %. Ces ETF Bitcoin offrent aux investisseurs une petite allocation en bitcoin, fondée sur des règles, en complément de leur exposition aux actions.

Le 28 octobre, la Réserve fédérale a maintenu la fourchette cible du taux des fonds fédéraux entre 3,75 % et 4,00 %, invoquant une forte croissance économique, une inflation élevée et une incertitude persistante. La décision a été adoptée par dix voix ; Lisa Cook et Beth Hammack ont exprimé leur désaccord et se sont prononcées en faveur d’une hausse d’un quart de point de pourcentage. Pour le Bitcoin, le maintien des taux signifie que les coûts d’emprunt et la liquidité en dollars restent inchangés pour le moment. Toutefois, les deux votes dissidents soulignent le risque d’un maintien d’une politique monétaire restrictive. Des taux plus élevés peuvent rendre les liquidités et les actifs rémunérateurs plus attrayants que le Bitcoin, qui ne génère aucun revenu. La Fed n’a indiqué aucune mesure précise pour la suite, et sa décision ne permet pas de conclure qu’une baisse ou une hausse des taux est imminente. Les traders de cryptomonnaies peuvent surveiller les rendements des bons du Trésor, le dollar américain, la demande pour les ETF Bitcoin et les positions sur les marchés des produits dérivés, ainsi que les prochaines données sur l’inflation et l’emploi. Ces indicateurs peuvent aider à déterminer si les conditions financières s’assouplissent ou continuent de peser sur l’appétit pour le risque. Une seule annonce ou séance de marché ne suffit pas à établir une tendance durable du Bitcoin.

La Réserve fédérale a maintenu son taux directeur inchangé, conformément aux attentes largement répandues. La pause de la Fed laisse entendre que les responsables attendent davantage d’informations, tandis que le marché obligataire semble prêt à accepter une interruption temporaire des hausses de taux. De nouvelles hausses restent possibles alors que la banque centrale continue de lutter contre l’inflation. Les perspectives sont incertaines, la guerre en Iran figurant parmi les principaux risques susceptibles d’influer sur la conjoncture économique et la politique monétaire. Pour les traders de cryptomonnaies, cette décision ne constitue pas un catalyseur direct pour les marchés, mais les anticipations concernant les taux à venir et les variations des rendements obligataires peuvent influer sur l’appétit pour le risque et la volatilité.

Le bitcoin a reculé après son rebond, qui avait auparavant calé près de 88 000 dollars, et teste désormais un support autour de 80 000 dollars. La dernière analyse situe le support à court terme entre 79 200 et 79 500 dollars sur le graphique journalier, et entre 78 400 et 79 600 dollars sur le graphique en quatre heures. Une cassure durable sous ces niveaux pourrait exposer la zone de demande située autour de 75 000–78 000 dollars. Le bitcoin continue d’enregistrer des sommets de plus en plus bas après avoir été rejeté dans la zone d’offre de 85 500–90 500 dollars, et reste sous une ligne de tendance à court terme qui a été rompue, même si le canal ascendant plus large est présenté comme intact. Pour améliorer la structure à court terme, le BTC doit reconquérir 81 500–82 000 dollars, puis franchir la résistance autour de 84 000–85 000 dollars ; une analyse précédente avait également désigné 88 000 dollars comme un niveau de résistance clé. Le Bull-Bear Market Cycle Indicator de CryptoQuant est passé en territoire positif, ce qui suggère une amélioration de la dynamique sous-jacente, sans toutefois confirmer un marché haussier durable. La présence de gros ordres spot moyens pendant le repli montre que les grands opérateurs restent actifs, mais la taille des ordres ne permet pas, à elle seule, de savoir s’ils achètent ou vendent. Les traders surveillent la capacité du bitcoin à se maintenir autour de 80 000 dollars ou à reconquérir 82 000 dollars, signe d’une demande plus forte.

Les contraintes d’approvisionnement électrique pour l’IA deviennent un obstacle croissant à la croissance. Outre la disponibilité des puces, l’approvisionnement en électricité, l’accès au réseau et la capacité des centres de données limitent de plus en plus l’expansion. UBS avait auparavant recensé 276 GW de capacité de centres de données en construction ou à l’étude, mais estimait que la demande de 2027 nécessiterait 57 GW, contre seulement 38 GW de sites disposant d’une alimentation électrique confirmée. La banque a souligné le décalage des délais : la construction de centres de données peut prendre 12 à 24 mois, tandis que l’ajout de nouvelles capacités électriques peut nécessiter cinq à dix ans. Les demandes de raccordement au réseau en attente aux États-Unis totalisent environ 2,3 TW, pour un délai médian d’environ six ans. UBS estimait que 511 milliards de dollars d’investissements dans de nouvelles capacités de production d’électricité seraient nécessaires aux États-Unis d’ici 2030. La livraison des transformateurs peut prendre jusqu’à 210 semaines. UBS a également cité Core Scientific (CORZ) et Applied Digital (APLD) parmi ses opérateurs de colocation privilégiés, prévu une croissance annuelle de l’EBITDA d’environ 80 % entre 2027 et 2029, et indiqué que l’offre d’électricité pourrait atteindre environ 415 GW d’ici 2030 si les projets prévus aboutissent. L’analyse ultérieure de Delphi Digital apporte d’autres signes de tensions croissantes sur le réseau. La file d’attente d’ERCOT pour les grands consommateurs d’électricité est passée de 63 GW fin 2024 à 474 GW en juin 2026, les centres de données représentant environ 90 % du total. Les trois dernières enchères de capacité de PJM ont atteint le plafond de prix tout en restant inférieures de 6,6 à 6,8 GW aux objectifs de fiabilité. Goldman Sachs prévoit que la demande d’électricité des centres de données augmentera de 170 % entre 2025 et 2030, avec 7 600 milliards de dollars de dépenses d’investissement connexes d’ici 2031. La banque prévoit également que les émissions de dette des hyperscalers augmenteront de 420 milliards de dollars en 2027. NERC prévoit une hausse de 224 GW de la demande de pointe estivale en Amérique du Nord au cours de la prochaine décennie et avertit que 13 des 23 régions pourraient connaître des pénuries d’ici 2030. Pour les traders, ces rapports confirment que les contraintes électriques liées à l’IA — et la capacité à obtenir des raccordements au réseau, des équipements et le financement des projets — sont des indicateurs clés pour déterminer si les capacités de centres de données prévues pourront être mises en service. Cette tendance pourrait profiter aux producteurs d’électricité, aux fournisseurs d’équipements de réseau et aux prestataires de raccordement, tout en créant des risques d’exécution et de financement pour les projets d’infrastructure d’IA. L’avis positif d’UBS sur CORZ et APLD concerne spécifiquement ces entreprises ; aucun des deux rapports ne relève de catalyseur direct des cours des cryptomonnaies.

Les indicateurs de bitcoin par action (BPS) aident les investisseurs à évaluer la quantité de bitcoins détenue par les entreprises qui en conservent dans leur trésorerie pour chaque action ordinaire, mais ils ne mesurent pas tous la même chose. Le BPS brut divise les avoirs en bitcoins par le nombre d’actions existantes, tandis que le Bitcoin par action diluée théorique (BPADS) inclut également les actions potentielles issues d’instruments tels que les bons de souscription et les titres convertibles. Le BPADS peut être prudent, car ces titres pourraient ne jamais être convertis. Le Bitcoin net par action (Net BPS) va plus loin en tenant compte des créances prioritaires, comme les dettes et les actions privilégiées, qui passent avant les capitaux propres ordinaires. Il estime la valeur en bitcoins restant aux actionnaires ordinaires. La trésorerie peut soit compenser ces créances, soit être présentée séparément, à côté du Net BPS. Comme les créances libellées en dollars diminuent en équivalent bitcoin lorsque le BTC augmente, le Net BPS varie en fonction du cours du bitcoin. Pour déterminer si une opération de financement profite réellement aux actionnaires ordinaires, les investisseurs devraient comparer le Net BPS avant et après l’opération en retenant un cours du bitcoin constant. L’article soutient que le Net BPS est l’indicateur le plus complet pour évaluer la structure du capital, l’accroissement de valeur économique et la valeur implicite des capitaux propres d’une entreprise disposant d’une trésorerie en bitcoin.

Pump Box affirme avoir lancé une campagne d’airdrop dédiée aux utilisateurs ayant perdu de l’argent en tradant des PONS. Le projet a annoncé cette initiative sur X et indiqué que les utilisateurs éligibles peuvent désormais accéder au portail de participation. Pump Box n’a communiqué ni le montant de l’allocation, ni les critères d’éligibilité, ni le calendrier de distribution ; la valeur potentielle de la campagne pour les traders concernés reste donc incertaine.

BiXBiT a lancé un micrologiciel personnalisé pour les mineurs de bitcoins Bitmain Antminer des séries S21, S19, T21, T19, L9 et L7. Selon l’entreprise, les premières installations ont permis d’obtenir un hashrate jusqu’à 40 % supérieur et une efficacité énergétique améliorée de 35 %, grâce à des profils de performance optimisés, à des réglages de puissance ajustables et à des contrôles thermiques. Ces résultats sont communiqués par l’entreprise et n’ont pas été vérifiés de manière indépendante. Le micrologiciel peut désactiver une carte de hachage instable tout en maintenant le mineur en fonctionnement avec les autres cartes. Il se connecte à BiXBiT AMS 3.0, qui permet aux opérateurs de surveiller le hashrate, la température, la consommation électrique et la rentabilité, de gérer des parcs de mineurs et de recevoir des alertes. La prise en charge est limitée aux appareils équipés du micrologiciel d’origine de Bitmain publié avant août 2026 ; les versions ultérieures ne sont pas encore prises en charge. Ce lancement pourrait aider les opérateurs de minage à optimiser leurs coûts, mais son effet direct sur le prix du bitcoin devrait rester limité.

La date limite pour se conformer à la réglementation brésilienne sur les cryptomonnaies tombe vendredi. Les plateformes d’échange déjà présentes dans le pays doivent demander une autorisation si elles veulent continuer à servir leurs clients. Le dépôt d’une demande permet aux entreprises de poursuivre leurs activités pendant son examen par la Banque centrale du Brésil, une procédure qui peut prendre jusqu’à deux ans. Les nouveaux prestataires doivent obtenir une autorisation avant de lancer des services réglementés. La procédure d’agrément des acteurs crypto au Brésil entraîne des coûts importants. Les exigences de capital vont de 10,8 millions de réals (environ 2 millions de dollars) à 37,2 millions de réals, auxquels s’ajoutent les audits, la certification technique et les dispositifs de lutte contre le blanchiment d’argent. Des avocats avertissent que ces obligations pourraient peser sur les petites plateformes et accentuer la concentration du marché. Les entreprises qui ne respectent pas l’échéance devront cesser leurs services dans les 30 jours. À partir du 6 novembre, les banques et les prestataires de paiement seront soumis à des restrictions concernant les transactions avec les entreprises non agréées. Les règles encore en suspens sur la vérification des portefeuilles en auto-conservation, la déclaration des transferts et l’application d’un plafond de 100 000 dollars à certaines transactions internationales ajoutent à l’incertitude. Thiago Sarandy, responsable de Binance Brazil, a déclaré que le manque de clarté des exigences pourrait entraîner des déclarations incohérentes. Ces règles arrivent alors que le Brésil occupe la première place mondiale pour l’adoption des cryptomonnaies à l’échelle populaire. Selon Chainalysis, l’activité crypto dans le pays a atteint 252,5 milliards de dollars entre juillet 2025 et juin 2026.

La fintech hongkongaise PhotonPay a levé 40 millions de dollars lors d’un tour de table de série C mené par Blockchain Capital. SBI Group, IDG Capital, GL Ventures et Lightspeed Faction y ont également participé. PhotonPay prévoit d’étendre ses services de paiement en stablecoins et en monnaies fiduciaires, notamment ses portefeuilles multi-actifs, l’émission de cartes et ses infrastructures locales de compensation. L’entreprise compte aussi développer des outils financiers destinés aux agents d’IA. PhotonPay a déclaré que son volume de transactions annualisé atteignait 65 milliards de dollars en août 2026. L’entreprise détient 34 licences dans les domaines des paiements et des services financiers, sert plus de 200 000 entreprises dans plus de 200 pays et territoires, et travaille avec des partenaires tels que J.P. Morgan et Mastercard. Cette levée de fonds intervient après son tour de série B de janvier 2026. Cette opération témoigne de l’intérêt des investisseurs pour les infrastructures de paiement en stablecoins et le potentiel du commerce piloté par l’IA. Les acteurs du marché suivront l’évolution du volume de PhotonPay et verront si ses services de paiement destinés aux agents d’IA débouchent sur une activité commerciale récurrente.

Les plateformes d’échange de cryptomonnaies au Brésil doivent déposer une demande d’autorisation auprès de la Banque centrale avant le 30 octobre 2026 pour pouvoir poursuivre leurs activités pendant l’examen de leur dossier. Elles doivent démontrer qu’elles satisfont aux exigences en matière de capacité financière, de gouvernance, de technologie et de contrôles contre le blanchiment d’argent. Les prestataires qui ne respectent pas le délai devront cesser leurs activités, et les établissements agréés seront soumis à des restrictions concernant leurs opérations avec des entreprises non autorisées. Cette échéance accroît l’incertitude réglementaire sur le marché brésilien des cryptomonnaies. L’article ne relève aucun effet direct sur le marché du XRP ; les éventuelles répercussions sur le sentiment général à l’égard des cryptomonnaies restent incertaines.

Sparrow Wallet 2.5.6 est une version de maintenance majeure axée sur la sécurité, l’accessibilité et la fiabilité pour les utilisateurs de Bitcoin. Elle ajoute des vérifications des signatures des transactions non confirmées, des entrées Payjoin, des hachages de blocs stockés et des opérations liées aux portefeuilles matériels. La mise à jour corrige également des problèmes d’historique et de solde des portefeuilles, améliore la gestion des réorganisations de la chaîne et apporte des changements de compatibilité avec Bitcoin Core 32.1 et les versions ultérieures. Sparrow Wallet 2.5.6 met à niveau Java et Tor, améliore la prise en charge des lecteurs d’écran et du clavier, et ajoute des raccourcis pour naviguer dans les fonctions du portefeuille. La version comprend aussi des correctifs concernant l’importation de portefeuilles, la diffusion des transactions, les erreurs d’appareil et d’autres bugs. Elle n’annonce ni jeton, ni tour de financement, ni partenariat susceptible de faire bouger le marché.